مما لا شك فيه أن من أهم العوامل التي تحدد إمكانات الائتمان والاستثمار النظام المصرفي، هي حالة سوق المال والائتمان ، ومستوى السيولة فيها. من المثير للاهتمام معرفة مدى الترابط الوثيق بين إجمالي العملة النقدية M2 ومقدار الأموال التي تقدمها مؤسسات الائتمان لعملائها في روسيا - الأفراد و الكيانات القانونيةالخامس أشكال مختلفة. للقيام بذلك ، يمكنك حساب معامل الارتباط ، مما يساعد على توضيح ضيق العلاقة بين سلاسل البيانات. حساب معامل الارتباط للفترة 2010-2016 (الجدول 1) ، المقدّر بمستوى 0.978 ، أظهر درجة عالية من الترابط بين أحجام الإقراض المصرفي والاستثمار وإجمالي M2 ، الذي يميز سوق المال والائتمان. هذا يشير إلى أن البنوك خلال 2010-2016. عملت بنشاط على إعادة توزيع النقد و الأموال غير النقديةفي حسابات الاقتصاد.

	م 2 (مليار روبل)	حجم الأموال المقدمة من البنوك المنظمات التجارية, فرادىومؤسسات الائتمان الأخرى
معامل في الرياضيات او درجة الارتباطات

يتم تحديد إمكانات الإقراض والاستثمار للبنك إلى حد كبير من خلال مقدار وتوقيت الأموال التي يتم جمعها من السكان ، والتي يجب توجيهها ، من بين أشياء أخرى ، لأغراض الاستثمار.

2016 السنة الماليةتتميز بزيادة كبيرة في الحجم الودائع المصرفيةمن السكان - بنسبة 19٪. وفي نفس الوقت ، بلغت حصة ودائع الأسر 29.5٪ من المطلوبات القطاع المصرفي. كما زاد حجم القروض الصادرة عن البنوك: في يناير 2012 ، بلغ حجمها 17966 مليار روبل ، وبعد ذلك بعام - 31.582 مليار روبل. وبالتالي ، مع زيادة حجم ودائع السكان في البنوك للفترة 2012-2016. بنسبة 72.7٪ ، ارتفع إجمالي محفظة قروض النظام المصرفي للاتحاد الروسي بنسبة 75.8٪.

يشير هذا إلى الاستعداد لتوفير الأموال للاقتصاد بمعدل يفوق تعبئتها. تحليل العلاقة بين حجم الأموال المودعة للسكان في مؤسسات الائتمان الروسية وحجم الإجمالي محفظة القروضالبنوك المحلية من 2010 إلى 2016 كما تم من خلال حساب معامل الارتباط وحجمه 0.94. وهذا يؤكد الدرجة العالية الواضحة لاعتماد الاستثمارات الائتمانية للبنوك الروسية على حجم الأموال التي تجتذب من السكان. ومع ذلك ، فإن العلاقة الوثيقة بين حجم استثمارات البنوك والمجمعات النقدية M2 تشير إلى أن أموال المنظمات تلعب دورًا مهمًا في تكوين مصادر الائتمان وموارد الاستثمار.

تلخيصًا لارتباط الإجمالي النقدي M2 ، مع الأخذ في الاعتبار إجمالي محفظة الودائع المنزلية وحجم إجمالي محفظة القروض للقطاع المصرفي ، يمكن للمرء أن يؤكد ليس فقط وجود الائتمان إمكانات الاستثمارالنظام المصرفي لروسيا ، ولكن أيضا حقيقة أن آلية لإعادة التوزيع الحر مالالسكان في الاقتصاد الروسي من خلال القطاع المصرفي ، من حيث المبدأ ، يعملون ، أو بالأحرى ، يعملون في الجزء الائتماني. ومع ذلك ، يصعب تطوير إمكانات الائتمان في بيئة غير مواتية. تتم مناقشة هذا الأخير لأكثر من 15 عامًا مناخ الاستثمار، لا تزال مشاكل تحسينها ذات صلة حتى اليوم. يعتبر مناخ الاستثمار فئة أكثر تعقيدًا من إمكانات الإقراض والاستثمار. لا يعتمد تشكيلها فقط على مؤسسات الائتمان ، ومجالات الأعمال الأخرى ، والوضع الحالي الأسواق الماليةنطاقات مختلفة وأشياء أخرى ، ولكن أيضًا من الحكومة السياسة النقدية. في نفس الوقت ، القواعد الاحتياطيات المطلوبةهي واحدة من أصعب الأدوات التنظيم النقدي. Mitrokhin V.V. ، Lukshina A.A. أدوات لدعم التنمية المستدامة للبنوك التجارية

يتم تحديد معدلات الاحتياطي ، من بين أمور أخرى ، من قبل المنظم لتدفقات رأس المال الأجنبي اقتصاد وطني. فكلما انخفضت نسبة الاحتياطي ، زادت كفاءة الاستثمارات وزادت جاذبية الاقتصاد للمستثمرين الأجانب. أدى تشديد متطلبات بنك روسيا منذ بداية عام 2011 إلى تقليل فرص الاستثمار والسيولة في البنوك. حتى قبل العقوبات ، أصبح من غير المربح لغير المقيمين - أصحاب رأس المال وضع رأس المال في روسيا بسبب وجود تكاليف عالية من مختلف الأنواع ، فضلاً عن انخفاض كفاءة الاستثمارات.

العامل الثالث الذي يحدد إمكانات الإقراض والاستثمار للبنوك من حيث قدراتها الذاتية لمؤسسات الائتمان هو الحجم الصناديق الخاصة. كما أنه مهم من وجهة نظر مستوى التنمية الاقتصادية ، فضلا عن مناخ الاستثمار ، لأنه يضمن موثوقية واستقرار تطوير الخدمات المصرفية و نظام الدفع. الاتجاه العام في تطوير النظم المصرفية على مدى السنوات العشر الماضية هو زيادة عدالةالبنوك ، والتي تم إثبات أهميتها خلال العالمية أزمة مالية. يسمح نمو الأموال الخاصة للبنوك بزيادة حجم الإقراض قطاع حقيقياقتصاد.

خلال عام 2013 ، ارتفعت الأموال الخاصة بالبنوك بنسبة 14٪ لتصل إلى 6.975 تريليون روبل روسي ، وفي عام 2014 إلى 7.1 تريليون روبل. فقط بنسبة 1.8٪. هذا يرجع إلى حقيقة أنه في نهاية عام 2012؟ أدخل بنك روسيا تغييرات على متطلبات مبلغ الأموال الخاصة (رأس المال) للبنوك وزاد العبء على مؤسسات الائتمان في عام 2013. وفي هذا الصدد ، بدأت البنوك في زيادة أموالها بنشاط من أجل تجنب انتهاكات اللوائح ، وكذلك الحصول على فرصة لمزيد من التطوير. من ناحية أخرى ، هذه حقيقة إيجابية من حيث تقييم إمكانات الائتمان والاستثمار ومناخ الاستثمار. من ناحية أخرى ، فإنه يؤكد مستوى عالسلبية البنوك في الاهتمام بإمكانياتها.

■ J w w w ^ w

إمكانات الاستثمار في النظام المصرفي الروسي وعوامل زيادتها

انا مع. جولاندر

طالب دراسات عليا ، أستاذ الإدارات تحليل إقتصادي، الإحصاء والمالية ، جامعة ولاية كوبان (350040 ، روسيا ، كراسنودار ، شارع ستافروبولسكايا ، 149 ؛ البريد الإلكتروني: [بريد إلكتروني محمي])

أ. بينيوجالوفا ،

دكتوراه في الاقتصاد العلوم ، أستاذ ، رئيس قسم التحليل الاقتصادي والإحصاء والمالية ، جامعة ولاية كوبان (350040 ، روسيا ، كراسنودار ، شارع ستافروبولسكايا ، 149 ؛ البريد الإلكتروني: [بريد إلكتروني محمي])

حاشية. ملاحظة. تتناول المقالة ثلاث طرق لفهم الإمكانات الاستثمارية للبنوك: المصرفية ، والسوق ، والنسبية. حدد المؤلفون وحللوا العوامل التي لها تأثير إيجابي وسلبي على إمكانات الاستثمار المصرفي. تشمل العوامل التي تزيد من إمكانات المصرفية الاستثمارية نمو رسملة النظام المصرفي ، وموثوقية الاستثمارات ، واستقرار الوضع الاقتصادي في السوق ، الدعم الحكومي، زيادة حجم المدخرات الجاذبة للمواطنين في القطاع المصرفي. تشمل العوامل السلبية زيادة تكلفة المصادر ، ومناخ الاستثمار غير المواتي ، والسيولة غير الكافية في القطاع المصرفي ، وانخفاض ثقة المستثمرين في الاقتصاد. ويتناول المقال الطرق الممكنةنمو الرسملة المصرفية وسبل تعزيز استقرار النظام المصرفي الروسي.

خلاصة. تتناول هذه المقالة ثلاثة جوانب لفهم الإمكانات الاقتصادية للنظام المصرفي الروسي. وهي تشمل الجوانب المصرفية والسوقية والنسبية. حدد المؤلفون وحللوا العوامل الإيجابية والسلبية التي تؤثر على الاستثمار في القطاع المصرفي الروسي وإمكانياته. تشمل العوامل التي تزيد من إمكانات الاستثمار في النظام المصرفي للاتحاد الروسي النمو في رسملة النظام المصرفي ، وموثوقية الاستثمارات ، والاستقرار الاقتصادي ، والدعم الحكومي ، وزيادة إجمالي الودائع من قبل القطاع العام. من بين العوامل السلبية زيادة تكلفة رأس المال ، ومناخ الاستثمار المعاكس ، وعدم كفاية السيولة في النظام المصرفي ، وانعدام ثقة المستثمرين "في النظام المالي الروسي. ويركز المقال على السبل الممكنة لتعزيز نمو الرسملة وتقوية استقرار القطاع المصرفي الروسي.

الكلمات المفتاحية: إمكانات الاستثمار ، البنوك ، النظام المصرفي ، رأس المال الاستثماري ، الاستثمارات ، رسملة النظام المصرفي.

الكلمات المفتاحية: إمكانات الاستثمار ، القدرة الاستثمارية ، البنوك ، النظام المصرفي ، رأس المال الاستثماري ، الاستثمارات ، رسملة النظام المصرفي.

في تطوير النشاط الاستثماري للدولة ، يلعب الجهاز المصرفي ومشاركوه ، ولا سيما البنوك التجارية ، دورًا مهمًا ، من أنشطته تكوينها وتوزيعها. رأس المال الاستثماري. من المهام الرئيسية للنظام المصرفي إعادة التوزيع التدفقات الماليةوتعبئة رأس المال.

من أجل التنمية المستقرة للقطاع المصرفي ، على وجه الخصوص ، واقتصاد البلاد ككل ، من الضروري النمو المطرد لإمكانات الاستثمار في القطاع المصرفي.

الإمكانات الاستثمارية للنظام المصرفي هي واحدة من عوامل مهمةتطوير القطاع المالي الاقتصاد الروسي. في العلم الحديثتم تشكيل عدة مناهج لفهم الإمكانات الاستثمارية للنظام المصرفي.

أولاً ، النهج المصرفي ، الذي يميز إمكانات الائتمان والاستثمار في سياق الظروف المالية والاقتصادية والمؤسسية لعمل النظام المصرفي. وفق هذا النهج، يمكن التعبير عن إمكانات الاستثمار كمجموع العناصر المكونة لها:

IPBSb \ u003d I IP b | + I IP k + I IP mbkP + I IP bst ، (1)

حيث IPBSb هو إمكانات الاستثمار للنظام المصرفي ؛

I IP B1 - مجموع الإمكانات المستثمرة للبنوك ، I ، حيث I - عدد البنوك في النظام المصرفي ؛

I IP k - إمكانات الاستثمار للشركات ، والتي تشمل البنوك ،] ، حيث L - عدد الشركات ، والتي تشمل البنوك ؛

I IP mbcp - نمو رأس المال الاستثماري ، مع مراعاة إمكانيات تدفق رأس المال المصرفي ، n ، حيث N - عدد العمليات على تدفق رأس المال بين البنوك (على سبيل المثال ، عدد القروض بين البنوك) ؛

I IP BST - الإمكانات المتراكمة للنظام المصرفي ككل (جاذبية إنشاء بنوك جديدة ، والحوافز الحكومية وتمويل الميزانية للنظام المصرفي ، وما إلى ذلك) ، والتي يمكن تقييمها من قبل الخبراء ، حيث M هو عدد المعاملات التي تشكل الإمكانات المتراكمة للنظام المصرفي.

يساعد هذا النهج في تحديد حجم إمكانات الاستثمار المصرفية

مع مراعاة نمو رأس المال الاستثماري في القطاع المصرفي ، والتحفيز الحكومي للنظام المصرفي ، وزيادة مستوى الإمكانات الاستثمارية للشركات المصرفية ، ودرجة التفاعل بين البنوك الاستثمارية.

ثانياً ، يمكن وصف إمكانات الاستثمار المصرفي باستخدام نهج السوق ، الذي يراكم شروط زيادتها من وجهة نظر مستهلكي الاستثمار. يمكن تمثيل الإمكانات الاستثمارية للبنوك من وجهة نظر نهج السوق كصيغة:

IPBSr \ u003d I Us b + I Y L d + I UB an + I US Fri (2)

حيث IPBSr - إمكانات الاستثمار للنظام المصرفي ؛

I Us in: - مقدار القروض طويلة الأجل التي يصدرها النظام المصرفي ، I ، حيث أنا - عدد البنوك في النظام المصرفي ؛

I Yb d - القيمة الإجمالية لسندات الدين المتداولة في السوق ،] ، حيث ^ هو عدد الديون أوراق قيمةفى السوق؛

أنا Ub up - الحجم الإجمالي للسوق ، وكذلك القيمة المقدرةسوق خارج البورصة للأسهم والأسهم ، n ، حيث N هو عدد الأسهم وحصة الأوراق المالية في السوق (بما في ذلك البورصة) ؛

I US pt - القدرة الإجمالية لسوق المشتقات أدوات مالية، t ، حيث M هو عدد الأدوات المالية المشتقة في السوق.

وبالتالي ، فإن نهج السوق ، على عكس النهج المصرفي ، يأخذ في الاعتبار مبالغ عدد من أدوات السوق: قروض طويلة الأجلوالأسهم والأسهم والديون والأوراق المالية المشتقة.

إن الفرق في الإمكانات المحسوبة باستخدام طريقتين مختلفتين يجعل من الممكن تحديد الزيادة الحقيقية في إمكانات الائتمان والاستثمار للنظام المصرفي:

L IPBS = IPBSr - IPBSv (3)

ثالثًا ، هناك نهج نسبي ، يتم بموجبه تقسيم العوامل المؤثرة في الإمكانات الاستثمارية للبنوك إلى فئتين: زيادة قيمتها وخفضها.

تشمل العوامل التي تزيد من الإمكانات المصرفية الاستثمارية تعزيز عملية رسملة النظام المصرفي ، وموثوقية الاستثمار ، والاستقرار بيئة خارجية، الدعم الحكومي.

من بين العوامل التي لها تأثير سلبي على الإمكانات الاستثمارية للبنوك: زيادة تكلفة مصادر تكوين أموال البنوك التجارية ، ومناخ الاستثمار غير المواتي ، وعدم كفاية السيولة في القطاع المصرفي ، وانخفاض ثقة المستثمرين. في النظام المصرفي.

باستخدام الطريقة النسبية ، من الممكن تقييم ديناميات تأثير

محسوبة وعوامل أخرى على التغيير في إمكانات الاستثمار للنظام المصرفي:

IP \ u003d 1 (x1 ؛ x2 ؛ xs ؛ x4) / د (x5 ؛ x5 ؛ xy) (4)

حيث 1 (...) هي دالة من العوامل التي لها تأثير إيجابي على إمكانات الاستثمار ؛

q (...) هي دالة من العوامل التي لها تأثير سلبي على إمكانات الاستثمار.

إن تحليل ديناميكيات العوامل التي لها تأثير إيجابي وسلبي على إمكانات الاستثمار يجعل من الممكن تحديدها مزيد من التطويرالإمكانات الائتمانية والاستثمارية للنظام المصرفي.

من أجل تعزيز الإمكانات الاستثمارية للبنوك الروسية ، من الضروري ، على وجه الخصوص ، زيادة مستوى رسملة النظام المصرفي ، واستقرار وضع السوق الاقتصادي ، ونمو رأس المال في القطاع المصرفي من خلال زيادة الحجم. لجذب مدخرات المواطنين.

زيادة رسملة النظام المصرفي ، بمعنى آخر ، زيادة رأس المال السهمي للبنوك التجارية ، وتقوي استقرار النظام المصرفي وتخلق الأساس طويل الأجل. الاستثمارات المصرفية.

من المستحسن النظر في العوامل التي تؤثر على رسملة النظام المصرفي الوطني ، وتقسيمها إلى عوامل البيئة الكلية والمستوى المتوسط ​​والبيئة الجزئية (الشكل 1).

وفقًا للشكل 1 ، فإن مكونات البيئة الكلية هي المؤشرات الاقتصادية العامة للدولة ككل ، مثل ظروف السوق وعناصره ، والاستقرار السياسي والاجتماعي للدولة ، والتي تؤثر على مستوى رسملة البنوك التجارية الفردية. أسباب النمو أو الانخفاض في مستوى الرسملة على المستوى المتوسط ​​هي عناصر النظام المصرفي وبنيته التحتية. كجزء من مستوى معينيمكن أن تتأثر درجة الرسملة بما يلي: حالة القطاع المصرفي ، وبنيته التحتية ، وكذلك سياسة البنك المركزي للاتحاد الروسي والدولة فيما يتعلق بالقطاع المصرفي من الاقتصاد. البيئة المكروية تعني نشاط المدروس مباشرة بنك تجاريوآليات عملها الداخلية والتي تشمل الغايات والأهداف الموضوعة للمنظمة وطرق تحقيقها والتكاليف والمخاطر المرتبطة بتنفيذها.

عند تحليل رسملة النظام المصرفي في البلاد ، من الضروري دراسة هيكل حقوق الملكية في النظام المصرفي الروسي وعوامل النمو والتراجع في رأس مال القطاع المصرفي ، والتي يتم عرضها في الشكل 2.

يتم عرض هيكل حقوق الملكية في القطاع المصرفي في الجدول 1.

أرز. 1. العوامل المؤثرة على مستوى رسملة النظام المصرفي الروسي.

Fators. يؤثر على مستوى gshpdpri

حقيقة- Dpy بكيرا كابيتال

عوامل onini؟ عاصمة

نظام راجويب كا لتالا

خاضع

الزيادة في قيمة الممتلكات بسبب التقييم الجغرافي

Neiatheriapy-s أ<глвы

شراء الأسهم الخاصة (الأسهم)

مصادر الأموال العامة * التي يتم استخدام تطبيقاتها

مصادر أقل لرأس المال التكميلي

استثمارات الاعتمادات

أو ^ NI ^ a TsII B 5 (_ | II [مشاركات)

أرز. 2. عوامل النمو والنقص في الأموال الخاصة للنظام المصرفي للاتحاد الروسي.

0

الدورات الدراسية عن طريق الانضباط

"النشاط التنظيمي للمصارف التجارية"

الموضوع: "الأنشطة الائتمانية والاستثمارية للبنوك: الحالة والآفاق"

(على سبيل المثال Rusfinance Bank LLC)

حاشية. ملاحظة

يحتوي عمل الدورة التدريبية على 47 صفحة ، منها 11 شكلًا ، و 27 مصدرًا.

يقدم هذا المقرر الدراسي الجوانب النظرية لتطوير أنشطة الائتمان والاستثمار للبنوك التجارية , النشاط الائتماني للبنوك التجارية وتحليل النشاط الائتماني والاستثماري للبنوك التجارية على سبيل المثال بنك Rusfinance LLC.

في كتابة العمل ، تم استخدام أعمال العلماء مثل Bukato V.I. و Panova G.S. و Voloshin K.S. وغيرها وكذلك القوانين الاتحادية والقانون المدني.

يشمل عمل الدورة التدريبية 46 صفحة ، بما في ذلك 11 شكلًا ، و 27 مصدرًا.

في هذا المصطلح ، الجوانب النظرية للإقراض وأنشطة الاستثمار للبنوك التجارية ، والنشاط الائتماني للبنوك التجارية وتحليل أنشطة الإقراض والاستثمار للبنوك التجارية كمثال على "Rusfinance".

في كتابة هذه الورقة ، تم استخدام أعمال علماء مثل Bukato VI Panova GS و Voloshin KS et al. وكذلك القوانين الاتحادية والقانون المدني.

مقدمة ... ................................................ .. .... 6

1 الجوانب النظرية لتنمية أنشطة الائتمان والاستثمار

بنوك تجارية ................................................ .................. ............................... 7

1.1 جوهر أنشطة الإقراض للبنوك التجارية .............................. 7

1.2 ملامح الأنشطة الاستثمارية للبنوك التجارية ...... 11

1.3 تقييم أنشطة الإقراض والاستثمار للبنوك التجارية 18

2 تحليل أنشطة الإقراض والاستثمار للبنوك التجارية

على سبيل المثال "بنك Rusfinance" LLC ......................................... ..... ................. 22

2.1 الخصائص التنظيمية والاقتصادية للبنك .............................. 22

2.2 تحليل أنشطة الإقراض والاستثمار للبنك .............................. 25

2.3 تقييم مؤشرات أداء الائتمان والاستثمار

العمليات البنكية ................................................ .................. ................................ ............. 32

3 ـ مشكلات وآفاق تنمية الائتمان والاستثمار

أنشطة البنوك التجارية .............................................. ................ ............... 38

خاتمة................................................. .................................................. .43

قائمة المصادر المستخدمة .............................................. .................... ............. 46

مقدمة

يعتبر النشاط الابتكاري للبنوك التجارية سمة من سمات سياستها الناجحة من حيث تقديم الخدمات لعملائها. لن يكون من المبالغة اعتبار الابتكارات أساس إدارة ليس فقط دورة العمليات المصرفية ، ولكن أيضًا البنك نفسه.

بفضل الابتكارات ، تتمتع إدارة البنك التجاري بفرصة النظر إلى مرحلة تطورها الخاصة ، كما لو كانت من الخارج ، مقارنة بالبنوك الأخرى. بطبيعة الحال ، فإن عملية تطوير وتنفيذ التقنيات المبتكرة تجبر البنك التجاري على حشد واتخاذ عدد من قرارات الاستثمار المرتبطة بالمخاطر. ولكن يمكن اعتبار مثل هذه الخطوة مبررة ، بشرط أن تكون هناك أدوات حقيقية لتقييم مستوى الكفاءة الاقتصادية لابتكارات البنوك في الإقراض والاستثمار.

من أجل تحسين طرق حساب الكفاءة الاقتصادية لحلول التصميم ، والجدوى التجارية للاستثمار في ناقل التطوير المبتكر للبنك التجاري ، من الضروري معالجة عدد من القضايا المتعلقة بمجال التكيف من الابتكارات المختارة. في الوقت نفسه ، تظل مسألة تقييم مستوى التأثير الاقتصادي مفتوحة.

يشير وجود وتنوع الأعمال العلمية المختلفة التي تسلط الضوء على قضايا العمليات المبتكرة في المؤسسات المصرفية ، فضلاً عن وجود وجهات نظر نقدية للممارسين ، إلى أن المشكلة المثارة لها مستوى معين من الأهمية وهي مسألة ذات أهمية قصوى لتطوير بنك حديث.

دعماً لما ورد أعلاه ، يُنصح بالإشارة إلى الأعمال العلمية لعلماء مثل L.L. أنتونيوك ، ت. فاسيليفا ، س. إيجوريتشيفا ، يا. Krivich ، S.V. ليونوف ، ف. ميشكين وآخرين. يكشف بحثهم العلمي عن جوانب مختلفة من الابتكارات الائتمانية والاستثمارية للبنوك ، ومع ذلك ، فإن الوضع الحالي الذي تطور في الاقتصاد والقطاع المالي في روسيا يشير إلى ملاءمة تعميق العناصر الفردية للدراسة من خلال تحسين جهاز التقييم.

هذا النهج هو الذي يكيّف الأدوات الحالية لتقييم الكفاءة الاقتصادية لابتكارات البنوك في الإقراض والاستثمار ، مع مراعاة التغييرات التي تسببها العمليات المالية الحالية في الاتحاد الروسي.

الغرض من الدراسة هو دراسة المنصة النظرية لمنهجية تقييم مستوى الكفاءة الاقتصادية للأنشطة الائتمانية والاستثمارية للبنك التجاري وتكييفه في مؤسسات الإيداع الحديثة التي تمثل القطاع المصرفي.

الأهداف الرئيسية لمجال البحث المقصود هي:

1) دراسة الجوانب النظرية لتطور الأنشطة الائتمانية والاستثمارية للبنوك.

2) دراسة أنشطة الإقراض والاستثمار للبنك التجاري Rusfinance Bank LLC ؛

3) الإفصاح عن آفاق تطوير الأنشطة الائتمانية والاستثمارية للبنك التجاري.

كان الهدف من عمل الدورة هو Rusfinance Bank LLC.

موضوع عمل الدورة هو عملية الائتمان والأنشطة الاستثمارية للبنوك.

كانت مصادر المعلومات حول كتابة ورقة المصطلح من أعمال المتخصصين وموظفي البنوك. بيانات احصائية؛ مقالات بحثية في الدوريات حول تنظيم الأنشطة المصرفية ، وكذلك البيانات المالية لبنك Rusfinance LLC للأعوام 2011 - 2013 ، مقدمة على الموقع الرسمي للبنك - http://www.rusfinancebank.ru

1 الجوانب النظرية لتطوير الأنشطة الائتمانية والاستثمارية للبنوك التجارية

1.1 جوهر أنشطة الإقراض للبنوك التجارية

البنك التجاري الحديث هو مؤسسة ائتمانية عالمية توفر للعملاء مجموعة كبيرة من الخدمات. في بداية ظهورها وتطورها ، كانت البنوك التجارية تقوم فقط بعمليات تقليدية لمؤسسة ائتمانية: اجتذاب الودائع ، وتقديم القروض ، وإجراء التسويات. ولكن في الوقت الحاضر ، في ظل ظروف المنافسة الشرسة في النظام المصرفي ، يضطر البنك التجاري إلى توسيع نطاق العمليات التي يتم إجراؤها من أجل الحصول على ربح كافٍ للعمل العادي.

البنوك الحديثة هي المساهم الرئيسي في سوق الأوراق المالية وسوق الصرف الأجنبي ، فهي تقدم للعملاء أنواعًا مختلفة من خدمات الثقة والاستشارات ، وتقدم خدمات التأمين من خلال شركات التأمين ذات الصلة ، وتوسع العمليات المتعلقة بالبطاقات البلاستيكية ، وتنفذ المعاملات العقارية من خلال الممثلين ، إلخ. .. [8].

في فترات زمنية معينة ، اعتمادًا على الحالة السياسية والاقتصادية للبلد والوضع الدولي ككل ، تكون العمليات النشطة المختلفة مربحة إلى حد ما. لذلك ، مع عدم استقرار سوق الصرف الأجنبي ، يمكن تحقيق دخول عالية بما فيه الكفاية عن طريق معاملات الصرف الأجنبي. تمنح الأزمات في سوق الأوراق المالية ، والتي يتبعها استقرار سوق الأوراق المالية ، البنوك فرصة جيدة "لكسب" من تنفيذ معاملات المراجحة مع الأوراق المالية. تسمح أزمات النظام المصرفي نفسه للبنوك الكبيرة بتلقي أرباح جيدة لفترة قصيرة من الزمن ، مما يضع في سوق ما بين البنوك الأموال اللازمة للبنوك الصغيرة والمتوسطة الحجم للوفاء بالتزاماتها الحالية.

ولكن ، على الرغم من جاذبية بعض العمليات المصرفية في فترات معينة ، تقوم البنوك باستمرار بوظيفتها الرئيسية - عمليات الإقراض. وبالتالي ، فإن السياسة الائتمانية السليمة تسمح بالاستخدام الرشيد والفعال لجميع عناصر آلية الائتمان ، والتي تضمن إلى حد كبير التشغيل الناجح للبنك وتطويره بشكل أكبر.

يعبر الغرض من سياسة الائتمان عن النتيجة النهائية لأنشطة البنك ، والتي تنبع من غرضها - لتلبية احتياجات العملاء في الحصول على أموال إضافية ، مع تحقيق ربح وضمان استقرار المؤسسة الائتمانية. أهداف سياسة الائتمان أكثر تحديدًا: قد تكون مرتبطة بتحسين تكوين المنتجات الائتمانية ، ونوعية محفظة القروض ، وخفض حصة الديون المتأخرة ، وزيادة حصة القروض المضمونة ، وتقليل مخاطر سياسة ائتمان القروض ليس شيئًا محددًا بشكل نهائي في البنك. يجب مراجعته اعتمادًا على التغيرات في الواقع الاقتصادي في الدولة ، "قواعد اللعبة" في سوق البنوك.

بناءً على المهام التي تحددها سياسة الائتمان ، وكذلك الموارد المتاحة ، تحدد مؤسسة الائتمان المهام الحالية:

2) تكنولوجيا تنفيذ عمليات الائتمان.

3) إدارة مخاطر الائتمان.

4) التحكم في عملية الإقراض.

لتحديث السياسة الائتمانية للبنك ، من الضروري دراسة الأحكام المنصوص عليها فيها بانتظام. يتم إجراء مراجعة لسياسة مؤسسات الائتمان ، كقاعدة عامة ، مرة واحدة على الأقل في السنة. في الوضع الاقتصادي الحالي سريع التغير إلى حد ما ، تتم مراجعة سياسة الائتمان في كثير من الأحيان. المراجعة ممكنة "من أعلى" و "من أسفل". من ، إن لم يكن موظف القروض ، الذي يواجه يوميًا مواقف مختلفة وغالبًا ما تكون غير قياسية في العمل مع العملاء ، يرى الأماكن "الضعيفة" في السياسة ويمكنه تقديم مقترحات عقلانية لتعديلها. تحاول البنوك الالتزام باستراتيجية الائتمان في أقرب وقت ممكن من واقع الحياة الحديثة.

السياسة الائتمانية للبنك هي نظام من الإجراءات النقدية التي يقوم بها البنك لتحقيق نتائج مالية معينة ، وهي أحد عناصر السياسة المصرفية.

من أجل التنفيذ الناجح للبنك ، يحتاج البنك إلى الاحتفاظ بسجل لجميع العوامل التي تؤثر على تنفيذ تدفق الأموال من إمكانات الائتمان. في هذا الصدد ، من الضروري النظر في العوامل الرئيسية التي تؤثر على فعالية سياسة البنك من حيث تكوين صناديق الائتمان المحتملة.

تشمل الأشكال الرئيسية لزيادة مصادر الائتمان المحتملة ما يلي:

زيادة عدد عملاء البنوك.

زيادة أموال المشتركين والعملاء الحاليين في البنك ؛

نمو الشبكة التنظيمية للبنك.

توحيد أموال المشتركين وعملاء البنك للغرض المقصود (على سبيل المثال ، إنشاء صندوق عام لبناء المساكن).

بالنسبة للبنوك ، يكون لعدد أكبر من العملاء المنتظمين أهمية خاصة ، لأنه في هذه الحالة ، تكون الودائع في البنك وسيولته أكثر استقرارًا. من ناحية أخرى ، تحدد سياسة الائتمان الاستراتيجية العامة للإجراءات في أنشطة الإقراض وتمثل الشروط العامة للتخطيط الاستراتيجي ، وكذلك قرارات البنك الحالية بشأن منح أو عدم منح قرض.

كيفية ضمان الاستقرار المالي للبنك في ظروف عدم الاستقرار المالي. يتم إعطاء دور مهم في هذا الأمر لسياسة الائتمان ، والتي تستند إلى نسبة المخاطر إلى العائد المقبولة للبنك للعمليات الجارية. تساهم السياسة الائتمانية السليمة في تحسين مخاطر الائتمان ، وتوفير منتجات قروض عالية الجودة وأنسب للعميل ، وتوليد الدخل الرئيسي للبنك.

تصنيف المخاطر المصرفية حسب حالة كل عنصر من العناصر المدرجة: نوع (نوع) البنك والمخاطر.

يوضح الشكل 1 العوامل التي تحدد السياسة الائتمانية للبنك.

الشكل 1 - العوامل التي تحدد السياسة الائتمانية للبنك التجاري

حاليًا ، مع مراعاة اتجاه نشاط البنوك ، هناك ثلاثة أنواع (أنواع) من البنوك التجارية: متخصصة ، قطاعية ، عالمية. ستكون مجموعة المخاطر لهذه البنوك مختلفة.

مجال حدوث وتأثير المخاطر المصرفية. اعتمادًا على نطاق الحدوث ، يتم تصنيف المخاطر المصرفية إلى: مخاطر الدولة ؛ مخاطر الموثوقية المالية للبنك الفردي (مخاطر عدم كفاية رأس مال البنك ، السيولة غير المتوازنة ، عدم كفاية الاحتياطيات المطلوبة) ؛ مخاطر نوع معين من العمليات المصرفية (مخاطر عدم السداد ، عدم السداد ، التحصيل - ضمان بنكي ، مخاطر قانونية ، مخاطر ائتمان غير مربح ، إلخ). تكوين عملاء البنك وطرق احتساب المخاطر. يحدد تكوين عملاء البنك طريقة احتساب المخاطر ودرجتها. يكون المقترض الصغير أكثر تعرضًا لحالات الطوارئ في اقتصاد السوق من المقترض الكبير. في الوقت نفسه ، غالبًا ما تتسبب القروض الكبيرة التي يتم إصدارها لمقترض واحد أو مجموعة من المقترضين المرتبطين أو صناعة أو منطقة أو دولة في حدوث إخفاقات مصرفية. لذلك ، تتمثل إحدى طرق تنظيم المخاطر الناتجة عن تقديم القروض الكبيرة في تحديد حجمها إلى 10-15٪ من رأس مال البنك المصرح به.

يعد الاختيار الصحيح للعميل المفضل للبنك أمرًا ضروريًا أيضًا. عادة ، يشمل هؤلاء الشركاء الشركات التي تتمتع بدرجة عالية من الاستقرار المالي وتتمتع بسيولة جيدة وملاءة للميزانيات العمومية ، ومستوى كافٍ من الربحية ، ومضمونة جيدًا بأموالها الخاصة.

في الظروف الحديثة ، تكتسب مبادئ الإقراض العقلاني أهمية خاصة ، حيث تتطلب تقييمًا موثوقًا ليس فقط لموضوع الضمان ، وموضوعه وجودته ، ولكن أيضًا لمستوى الهامش وربحية عمليات الإقراض وتقليل المخاطر. يصبح من المهم أيضًا الامتثال لتكنولوجيا الإقراض ، وقواعد إصدار القروض وسدادها ، والمراقبة الحالية وتحليل عمليات الائتمان.

في الوقت الحاضر ، من الصعب التنبؤ بكيفية تطور الإقراض المصرفي في روسيا في المستقبل. لكن يمكننا أن نقول بثقة أنه لا يوجد بديل جدي لهذا: الدولة ليس لديها أموال كافية حتى لدعم القطاع الاجتماعي ، وهذا هو السبب في أن إقراض المؤسسات والكيانات القانونية الأخرى مهمة مستحيلة بالنسبة لها. لذلك ، فإن أكبر نجاح في هذا النوع من الأعمال المصرفية سوف يتحقق من قبل تلك المؤسسات الائتمانية التي ستدخل هذا السوق في وقت أبكر من غيرها وتخلق آليات داخلية مناسبة تسمح لها بالعمل بموضوعية.

يتم تحديد السياسة الائتمانية للبنك ، أولاً ، من خلال المبادئ التوجيهية العامة المتعلقة بالعمليات مع العملاء ، والتي تم تطويرها وتسجيلها بعناية في مذكرة سياسة الائتمان ، وثانياً ، من خلال الإجراءات العملية لموظفي البنك الذين يفسرون و تنفيذ هذه الإرشادات. لذلك ، في نهاية المطاف ، تعتمد القدرة على إدارة الائتمان على كفاءة إدارة البنك ومستوى مهارة موظفي البنك العاديين المشاركين في اختيار المقترضين ، ومشاريع القروض المحددة ، وتطوير شروط اتفاقيات القروض.

يجب أن يكون البنك ، وفقًا لغرضه ، من أكثر مؤسسات المجتمع موثوقية ، ويمثل أساس استقرار النظام الاقتصادي. في البيئة القانونية والاقتصادية غير المستقرة اليوم ، يجب على البنوك ألا تقوم فقط بالادخار ، بل يجب عليها أيضًا زيادة أموال عملائها بشكل شبه مستقل ، بسبب الافتقار إلى دعم الدولة ودعمها. في ظل هذه الظروف ، تعتبر الإدارة المهنية للعمليات المصرفية ، والتعرف السريع على عوامل الخطر والنظر فيها في الأنشطة اليومية ذات أهمية قصوى.

1.2 ملامح الأنشطة الاستثمارية للبنوك التجارية

كان أحد عناصر البنية التحتية الأساسية للتنمية الاقتصادية للبلاد (وسيظل كذلك في المستقبل المنظور) تطوير نظامها الائتماني والمالي.

الاتجاه الرئيسي لتأثير النظام المصرفي على الاقتصاد هو الأنشطة الاستثمارية التي تتم لصالح التنمية الاجتماعية والاقتصادية للبلد بأكمله. تظل تعبئة مدخرات السكان وتحويلها إلى مورد استثماري من الوظائف الكلاسيكية للبنوك في النظام الاقتصادي. قد تختلف أهمية النظام المصرفي من حيث كفاءة إعادة توزيع رأس المال تبعًا لفترات التنمية الاقتصادية وخصائص بلد معين.

في دراسة النشاط الاستثماري للبنوك برأينا هناك حاجة ملحة لتوضيح المحتوى الاقتصادي لمفهوم "النشاط الاستثماري لبنك تجاري" ، حيث أن تفسيره في الأدبيات الاقتصادية يتطلب إفصاحا إضافيا.

في علم الاقتصاد السوفيتي ، كان النشاط الاستثماري للبنوك يعتبر توفير الأموال المقترضة طويلة الأجل لموضوعات القطاع الحقيقي للاقتصاد. في ظل الاشتراكية ، أدى القطاع المصرفي الوظيفة الأكثر أهمية للإقراض طويل الأجل لأهم قطاعات الاقتصاد الوطني ؛ وقد ورثت الإدارة المالية الروسية الحديثة هذه النظرة إلى دور النظام المصرفي إلى حد كبير.

في عملية تطوير علاقات السوق في الدولة ، أصبحت النظرة إلى النشاط الاستثماري للبنوك أكثر ارتباطًا بأنشطة مؤسسات الائتمان في مجال الاستثمار في الأوراق المالية. إلى حد ما ، أصبح مثل هذا التفسير انعكاسًا موضوعيًا للواقع الاقتصادي القائم. من المعتاد تصنيف استثمارات البنوك على أنها أوراق مالية ذات أجل استحقاق أكثر من عام ، والغرض الرئيسي منها هو إدرار الدخل.

وفي هذا الصدد ، أود أن أشير إلى أنه من غير القانوني تقييد النشاط الاستثماري للبنوك بالإطار الزمني لاستثمار رأس المال. إن تطوير أدوات الاستثمار في الوقت الحالي يجعل من الممكن "إعادة تقييم الاستثمارات" ، أي إجراء مراجعة دورية لصفات الاستثمار لبعض مجالات الاستثمار.

يلتزم عدد من المؤلفين بأوسع تفسير للأنشطة الاستثمارية للبنك التجاري ، على وجه الخصوص ، تم الكشف عن مثل هذا النهج في التعليمات رقم 17 لبنك روسيا. في هذا المستند ، يُعرَّف النشاط الاستثماري على أنه "اقتناء أو بيع أصول مادية أو مالية بهدف توليد دخل مستقبلي".

يتم تحديد وجهة النظر الثانية (الضيقة) في قواعد المحاسبة في المؤسسات الائتمانية الموجودة على أراضي الاتحاد الروسي عند الاستثمار في الأوراق المالية من أجل تكوين محفظة تجارية واستثمارية. وفقًا لمتطلبات هذه الوثيقة ، يمكن للبنوك إجراء استثمارات إما "عن طريق الاستثمار المباشر لأموالها في الإنتاج (من خلال الحصول على حصة بشكل أو بآخر) ؛ تقديم القروض للأغراض ذات الصلة "، أو لثلاثة أنشطة رئيسية:" ... خدمة حركة الأموال العائدة للمستثمرين - العملاء والمخصصة لأغراض الاستثمار ؛ التعاون في تعبئة المدخرات والمدخرات وتوجيهها لأغراض الاستثمار من خلال سوق الأوراق المالية ؛ للاستثمار في عملية الاستثمار الموارد الخاصة والمقترضه ".

تعمل جميع الدراسات الموجودة حاليًا في هذا المجال إما بتفسير موسع ، أو تضيق نطاقه إلى حدود نطاق ضيق من العمليات مع فئة معينة من الأوراق المالية. في رأينا ، كلا النهجين الحاليين لهما الحق في الوجود ، منذ ذلك الحين فهي تعكس بشكل موضوعي الاتجاه العالمي نحو عالمية أنشطة المؤسسات المالية. تفسير واسع يصف أنشطة ما يسمى ب. محلات السوبر ماركت المالية التي تعمل في أسواق عالمية متنوعة. وبالتالي ، فإن التفسير الضيق للنشاط الاستثماري يعكس الوظيفة المالية الرئيسية لمعظم البنوك الغربية - الاكتتاب في أسواق تمويل الديون.

تشير المصادر المحلية والأجنبية إلى نهج الاقتصاد الجزئي والاقتصاد الكلي لتقييم الأنشطة الاستثمارية للبنك. من وجهة نظر الاقتصاد الجزئي ، يعتبر البنك كيانًا اقتصاديًا يعمل بأمواله الخاصة والمقترض في الأسواق المحلية من أجل تحقيق الربح باعتباره الهدف الرئيسي لأنشطته.

من وجهة نظر الاقتصاد الكلي ، تعد البنوك عنصرًا لا يتجزأ من عملية الاستثمار العالمية ، حيث تقوم بتحويل تراكم ومدخرات الأسر والكيانات التجارية إلى موارد استثمارية مطلوبة من قبل القطاع الحقيقي للاقتصاد.

تنقسم جميع الأنشطة الاستثمارية للبنوك تقليديًا إلى أربعة مجالات رئيسية (يسلط عدد من الباحثين الضوء على المزيد): الإقراض ، والاستثمارات في الأسواق المالية ، واستثمارات الإنتاج ، والاستثمارات في أنشطة البنك الخاصة.

يحتل الإقراض تقليديًا مكانة خاصة من حيث تأثير الاقتصاد الكلي على العمليات الاقتصادية في البلاد. يحتل الإقراض الاستثماري مكانًا خاصًا في نظام الإقراض العام نظرًا لخصائص الإقراض المستهدف ، واستخدام عناصر إقراض المشروع ، وفترة الإقراض الطويلة ، وبالتالي مستوى أعلى من المخاطر.

في ظل الظروف الصعبة لتطور الاقتصاد الروسي بعد الأزمة ، تتزايد حصة قروض الاستثمار بشكل مطرد ، مما يشير بشكل عام إلى عودة الدور القيادي السابق للبنوك في تجديد رأس المال الثابت في القطاع الحقيقي للاقتصاد.

تمثل الاستثمارات المالية للبنوك الاستثمارات في الأوراق المالية والودائع لأجل في مؤسسات الائتمان الأخرى. مع تطور السوق المالية الروسية ، أصبحت الاستثمارات في الأوراق المالية الحكومية والبلدية ، والأوراق المالية المشتقة (المشتقات) ، وكذلك الأدوات المالية الجديدة (تحويل الأوراق المالية) ذات أهمية متزايدة.

استثمارات البنوك الإنتاجية هي استثمارات البنك في النشاط الاقتصادي للمؤسسات والمنظمات. يمكن إجراء هذه الاستثمارات في شكل مشاركة رأس المال في رأس مال مؤسسة في القطاع الحقيقي للاقتصاد ، وتنفيذ الأنشطة المشتركة. تتم هذه المشاركة من قبل البنك ، كقاعدة عامة ، في القطاع المالي ، حيث تقوم الكيانات القانونية التي تمارس أنشطتها باستخدام الموارد المالية للبنك (شركات التأجير والتخصيم ، وصناديق الاستثمار ، وشركات التأمين ، وصناديق التقاعد غير الحكومية. ، ومؤسسات الإيداع والمقاصة ، وما إلى ذلك). د.).

إن تطوير النشاط الاستثماري للبنك في هذا المجال ، إلى جانب وجود جوانب إيجابية (تنويع الأنشطة ، وتطوير أسواق جديدة ، وما إلى ذلك) ، يمكن أن يحمل أيضًا مجموعة كاملة من المخاطر الإضافية. في هذا الصدد ، ترتبط أنشطة البنوك التجارية في هذا المجال بعدد من القيود التشريعية والتنظيمية الإضافية.

تشمل الاستثمارات في الأنشطة الخاصة ، كقاعدة عامة ، الاستثمارات في تحسين القاعدة المادية والفنية للبنك ومستواه التنظيمي. لا يكون تنفيذ مثل هذه الاستثمارات مبررًا إلا إذا كانت النتيجة المنطقية لهذه الاستثمارات هي تحسين وضع التصنيف للبنك في الأسواق الروسية والدولية ، وزيادة الكفاءة التشغيلية ، وتوسيع قاعدة العملاء ومستوى خدمة العملاء. .

إن تطوير أشكال الاستثمار من قبل مؤسسات الائتمان في الاقتصاد العالمي يثبت الحاجة إلى تطوير سياسة استثمارية مرنة للبنك ، قادرة على الاستجابة بفعالية وسرعة للتغيرات في وضع الاقتصاد الكلي ، واختيار الأشكال والأساليب الجديدة للاستثمار. فيما يتعلق بالبلدان التي تمر اقتصاداتها بمرحلة انتقالية ، فإن تطوير الاتجاهات الرئيسية لسياسة الاستثمار يمثل مشكلة خطيرة ، وهي موضع اعتبار خاص في البيئة المهنية. ومن بين العوامل المؤثرة ، لا بد من مراعاة درجة انفتاح الاقتصاد الوطني ، ودرجة اندماجه الحقيقي في الاقتصاد العالمي ، ودرجة تطور الآليات المؤسسية.

أدى تحليل الخبرة الأجنبية في تطوير مخططات الأنشطة الاستثمارية لمؤسسات الائتمان إلى تشكيل نموذجين رئيسيين لبناء الأنظمة المصرفية - مجزأة ("أمريكية") وعالمية ("ألمانية"). كانت السمات المميزة الرئيسية لكلا النموذجين هي تخصص مؤسسات الائتمان ودرجة تنوعها واستراتيجية تكوين محافظها الاستثمارية.

في الوقت الحاضر ، يمكن القول أنه على الرغم من عملية التطوير المستمرة للنظام المصرفي لروسيا ، فإن مخطط بناء النظام المالي لبلدنا على أساس النموذج الألماني يكتسب المزيد من النفوذ.

أدى التطور المتزامن لعمليات التخصص والتعميم في القطاع المصرفي إلى تكوين نوع جديد من البنوك العاملة في قطاع الاستثمار وتمتلك الميزات التالية: الطبيعة العالمية للعمليات ، والقدرة على جذب مبالغ مالية كبيرة الموارد ، مجموعة متنوعة من الخدمات المقدمة في قطاع الاستثمار ، وامتلاك أصول أعمال إدارية خاصة كبيرة ، والاندماج مع شبكة من المؤسسات الائتمانية والسمسرة الصغيرة والمتوسطة الحجم ، والقدرة على تقديم مجموعة كاملة من الخدمات ذات الصلة في مجال الاستثمار .

من السمات المميزة لجميع الأنشطة الاستثمارية للبنوك التجارية وجود حصة كبيرة من الموارد المقترضة في الأموال المستثمرة ، مما يجعل عملية الاستثمار بالنسبة لهم أكثر اعتمادًا على مقدار الربح المستلم - معدل العائد على رأس المال المستثمر. يمكن ملاحظة هذه الميزة أولاً وقبل كل شيء عند تجميع خصائص عملية الاستثمار الحديثة في روسيا.

ثانياً ، من الضروري ملاحظة عامل المخاطرة كجزء لا يتجزأ من النشاط الاستثماري للبنوك التجارية. نظرًا لاعتماد البنوك الكبير على مصادر الأموال المقترضة ، فإن أنشطتها الاستثمارية تخضع بحق تمامًا لتنظيم أكثر صرامة من كل من الوثائق التنظيمية الداخلية للبنوك ومن الوثائق التنظيمية للجهة التنظيمية الرئيسية - البنك المركزي للاتحاد الروسي.

ثالثًا ، يجب أن تتمتع الاستثمارات التي تقوم بها مؤسسة ائتمانية بدرجة عالية من السيولة ، أي القدرة على التحول بسرعة إلى نقود.

هذه الميزة في عمليات الاستثمار متأصلة في بعض التناقض - يتم تقييم إجراءات المؤسسات الائتمانية في مجال الاستثمارات الاستثمارية تقليديا باستخدام "المثلث السحري" "الربحية - مخاطر السيولة" ، التي تحتوي مكوناتها الرئيسية على بعض التبعيات. لذلك ، مع زيادة الربحية ، كقاعدة عامة ، تزداد مخاطر العمليات حتمًا. وبالتالي ، فإن اختيار الأشكال المناسبة للاستثمار يجب أن يتم على أساس سياسة الاستثمار المطورة للبنك ، والتي تشمل تطوير وتنفيذ مجموعة من الإجراءات لتنفيذ الأنشطة الاستثمارية وفقًا لقائمة معينة من معايير الأداء. يعتمد اتجاه وطبيعة الاستثمارات الاستثمارية على اختيار أحد أنواع سياسة الاستثمار - المحافظة ، المعتدلة ، العدوانية.

من الأهمية بمكان العمل النشط للبنك لجذب الأموال من السكان ، لأن. بفضل هذا المصدر من الموارد السائلة ، يتم تحويل المدخرات إلى مورد استثماري للقطاع الحقيقي للاقتصاد على طول أقصر مسار ، كما هو موضح في الشكل 2.

الشكل 2 - عملية تحويل المدخرات إلى موارد استثمارية

تمت دراسة العلاقة بين الاستثمار والادخار من قبل J.M Keynes وقدمها في عمله "النظرية العامة للتوظيف والفائدة والمال". نقاط البداية في نظرية كينز هي كما يلي: "على الرغم من أن المبلغ الإجمالي للمدخرات هو النتيجة التراكمية لأفعال العديد من المستهلكين الأفراد ، ومقدار الاستثمار هو النتيجة التراكمية لأعمال رواد الأعمال الأفراد ، فإن هاتين القيمتين \ u200b \ u200b يجب أن تكون متساوية مع بعضها البعض ، لأن كل واحد منهم يساوي فائض الدخل على الاستهلاك ". وفقًا لـ J.M. كينز ، فإن المساواة في المدخرات بالاستثمارات توفر للبلد تنمية اقتصادية مستقرة ، وبالتالي ، فإن التنفيذ الكامل لصندوق التراكم بأكمله مناسب. لسوء الحظ ، في بلدنا ، بسبب التخلف في آلية رسملة المدخرات ، فإن الأخيرة لا تشارك عملياً في عملية الاستثمار.

في الاقتصاد الروسي الحديث ، وفقًا لعدد كبير من الاقتصاديين المحليين ، يوجد حاليًا قدر كافٍ من الموارد المحتملة التي لا تُستخدم لأغراض الاستثمار وبالتالي يتم استبعادها من معدل الدوران الاقتصادي الفعال (حتى التقديرات الحذرة تشير إلى إمكانية حدوث زيادة مضاعفة في إمكانات الاستثمار).

في الوقت نفسه ، كان لدى البنوك التجارية الروسية الكثير من المجالات الجذابة لاستثمار الأموال ، والتي تميزت بعائدات عالية جدًا تصل إلى عشرات وحتى مئات في المائة. في الوضع الحالي ، لا يمكن للقطاع الحقيقي للاقتصاد الاعتماد على نمو الاستثمارات من القطاع المصرفي ، وفقًا للعديد من الاقتصاديين الروس ، ولا سيما S. من المشاركين في السوق إلى مضاربات مربحة للغاية.

رابعًا ، لا يزال هناك نقص في الموارد متوسطة الأجل طويلة الأجل في تكوين الأموال التي تم جذبها من مؤسسات الائتمان. على الرغم من الديناميكيات الإيجابية لنمو الودائع المصرفية ، فمن السابق لأوانه الحديث عن استعادة ثقة المواطنين الكاملة في النظام المصرفي في ظروف التنمية بعد الأزمة.

خامساً ، لا تزال الغالبية العظمى من القروض المقدمة ذات طبيعة قصيرة الأجل - ويرجع ذلك إلى حاجة الشركات الكبيرة إلى حد ما لمثل هذه القروض ، والافتقار إلى أدوات استثمار فعالة.

تحتاج الشركات المحلية ، التي لديها معدلات منخفضة من الأرباح المتزايدة (وبالتالي ، أموالها الخاصة) ، إلى جذب أموال كبيرة لتجديد مبلغ رأس المال العامل وحل مشاكل الإنتاج الحالية في دفع تكاليف خدمات موردي المنتجات ، والحصول على المواد الخام ، والدفع المرافق ، إلخ. .

سادساً ، أن تعزى سياسة الموازنة التي تنتهجها الدولة إلى العوامل الرادعة لتنمية النشاط الاستثماري. في روسيا ، لا يُعاد استثمار فائض الميزانية في الاقتصاد ، بل يُسحب منه ، في الواقع ، لاستخدامه في خدمة الدين العام ، فضلاً عن تكوين احتياطيات رسمية من الذهب والعملات الأجنبية. هذا يقلل من أساس التمويل الذاتي للنمو الاقتصادي ، والذي أصبح أكثر اعتمادًا على جذب الموارد من الخارج.

إن التطور المتوازن للنظام المصرفي والقطاع الحقيقي للاقتصاد يعوقه الافتقار إلى تطوير منهجي للإطار التشريعي للبلاد ، والذي ينسق أداء الاقتصاد الحديث وتنميته.

في الوقت الحاضر ، يتمثل العيب الرئيسي في التشريع المصرفي الحالي في ضعف آليات المسؤولية عن الالتزامات المتعهد بها على جميع مستويات الإدارة المصرفية. على المستوى التشريعي ، لم يتم ضمان المبادئ الإستراتيجية للأنشطة المصرفية مثل حماية مصالح وحقوق المستثمرين والدائنين والمودعين بشكل كامل ؛ منع الجرائم في المجال الاقتصادي المتعلقة بأداء العمليات والمعاملات المشبوهة ، فضلاً عن قيام أشخاص عديمي الضمير بمراقبة مؤسسات الائتمان ؛ لم يتم إنشاء نظام الضرائب التفضيلية للأنشطة المصرفية.

مما سبق ، يترتب على ذلك أن تأثير النظام المصرفي على الاقتصاد في الوقت الحاضر لا يزال ضئيلاً للغاية - ويتجلى ذلك في عدم قدرة المؤسسات المالية القائمة على أن تصبح مراكز لتحويل مدخرات الأسرة إلى مورد استثماري للقطاع الحقيقي في الاقتصاد. لا تزال البنوك غير قادرة على ضمان المنافسة الحقيقية بين القطاعات لجذب موارد الائتمان في ظروف انخفاض الطلب الفعال إلى حد ما من السكان.

يمكن تفسير ذلك جزئيًا بالحالة المالية السيئة للمستخدمين النهائيين لموارد الاستثمار. في ظل تراجع معدلات التضخم ، لا يزال مستواه مرتفعا نسبيا مقارنة بربحية القطاع الحقيقي للاقتصاد ، وهو ما ينعكس في ارتفاع أسعار الفائدة وعدم إمكانية الحصول على القروض المصرفية لكثير من المنتجين. ويرجع ذلك أيضًا إلى ضعف رسملة البنوك

النظام وعدم التوازن في أصولها وخصومها من حيث الاستحقاق ، وعدم كفاية الموارد للإقراض طويل الأجل ومخاطر الإقراض العالية ، ووجود عدم التناسب في توزيع رأس المال: ما يقرب من 20 من أكبر البنوك تمتلك 60 ٪ من جميع الأصول في البلد وتحتكر عمليا السوق المصرفي.

وتجدر الإشارة إلى أن هذه ليست المشكلات الوحيدة من خلال حلها ، حيث يمكننا تحقيق تكثيف للنشاط الاستثماري للبنوك التجارية. ومع ذلك ، وبتجاهلهم ، من السهل قطع كل الاتجاهات الإيجابية في التطور الترابطي للنظام المصرفي والقطاع الحقيقي للاقتصاد ، وتحويلها إلى ركود.

على المدى القصير ، ستكون المشاكل الرئيسية التي لها تأثير خطير على النظام المصرفي الإقليمي هي انخفاض مستوى حقوق الملكية ، وحصة عالية من المطلوبات قصيرة الأجل التي تجعل الاستثمارات طويلة الأجل مستحيلة ، فضلاً عن درجة عالية من الاعتماد. للشبكة المصرفية حول الوضع في القطاع الحقيقي للاقتصاد الروسي.

1.3 تقييم أنشطة الإقراض والاستثمار للبنوك التجارية

كانت مشكلة إدخال الابتكارات في أنشطة البنوك التجارية ذات صلة لفترة طويلة. كما يتضح من العديد من الدراسات ، حاول جزء كبير من العلماء حل هذه المشكلة من وجهة نظر الإدخال الفعلي لأنواع معينة من الابتكارات ، أي المنتجات المصرفية.

ومع ذلك ، فقد تم النظر في قضايا الساعة التي لا تقل أهمية والمتعلقة بتقييم الابتكارات الائتمانية والاستثمارية الحالية للبنوك ومناقشتها على نطاق محدود.

وفي الوقت نفسه ، لم يتم إيلاء اهتمام كاف لدراسة وكشف العلاقة بين الفئات المفاهيمية التي تميز عملية تقييم الابتكارات الائتمانية والاستثمارية للبنوك. يشير هذا إلى تعريف "فعالية الابتكارات الائتمانية والاستثمارية للبنك" و "النشاط الابتكاري للبنك".

تشير الدراسات السابقة إلى وجود علاقة مباشرة بين مفهومي "النشاط الابتكاري للبنك" و "فعالية النشاط الابتكاري للبنك". في الوقت نفسه ، تم تحديد المكونات البحثية والتشغيلية والاستراتيجية للنشاط الابتكاري للبنك / 9 / وتأكيد أهمية تطويرها المتزامن كدليل للنتيجة الاقتصادية الشاملة لأنشطته.

العلاقة بين هذه التعريفات هي أن أنشطة البنك ، بغض النظر عن الظروف ، يجب أن تهدف إلى نتيجة معينة.

في هذه الحالة ، يختار البنك آلية مبتكرة على أساس الائتمان. من الممكن أن يحقق البنك مستوى معينًا من الكفاءة في هذا النشاط إذا تم استيفاء عدد من الشروط ، والتي تميز بشكل أساسي العلاقة بين هذه الفئات.

الشرط الأول هو مكون البحث ، والذي يرتبط بالأساس الأساسي لتكوين فعالية الائتمان والابتكارات الاستثمارية للبنك. الشرط الثاني والأكثر ثقلًا هو الأساس التحفيزي لتشكيل المستوى المخطط لكفاءة نشاط الابتكار.

تكمن أهمية الشرط الثاني في حقيقة أن البنك يحاول القيام باستثمار قرض بناءً على تنفيذ مبادئ السداد والكفاءة. المكونات التشغيلية والاستراتيجية لأنشطة الابتكار للبنك هي الشرط الثالث للعلاقة بين التعريفات. هذه المكونات هي التي لديها القدرة على تنفيذ فكرة مبتكرة ، ونتيجة لذلك ، تؤدي إلى تأثير اقتصادي ، أي أن المرحلة الإنتاجية قادمة. نتيجة لذلك ، يعتمد مستوى كفاءة الابتكارات الائتمانية والاستثمارية للبنك على جودة جميع المكونات التي تشارك في نشأته. لذا ، فإن العلاقة بين التعريفات يتم تأسيسها بطريقة لا تجعل أي بنك يتقن التقنيات المبتكرة على أساس الائتمان بدونها.

تم تأكيد أهمية تركيز الخدمات المصرفية المبتكرة على النتيجة الإجمالية وكفاءة أنشطة البنك من خلال التحليل النقدي لنتائج البحث. من وجهة نظر المنهجية ، فإن ما يلي مهم: تحديد المناهج الرئيسية لاستراتيجية إدخال الابتكارات المصرفية في أنشطة الإقراض والاستثمار. شرح نتائج الابتكار وإثبات أداء الموظفين. تطوير وتنفيذ منتجات وخدمات مبتكرة في عمل البنك.

إن مجموعة المهام هي مسألة معقدة إلى حد ما ، ولكنها في غاية الأهمية تحتاج إلى معالجة اليوم ، لأن موجات الأزمات المالية القوية أصبحت دليلاً على أن البنوك لم تصل بعد إلى عمق كافٍ في فهم ظاهرة الابتكار وليس لديها نهج منظم لتكييف آليات تنفيذها. لذلك ، من المستحسن البدء في حل هذه المشكلة من تفسير المناهج إلى الاستراتيجيات الأساسية لإدخال الائتمان المصرفي والابتكارات الاستثمارية.

من وجهة نظر منهجية منهجية ، فإننا نأخذ في الاعتبار استراتيجية تقديم الائتمان المصرفي والابتكارات الاستثمارية كمكونات للاستراتيجية الشاملة للتنمية المبتكرة للبنك. بدورها ، يتم تفسير استراتيجية التطوير الابتكاري في مستوى النهج النظري العام على أنها الاتجاه الرئيسي لحركة البنك على المدى الطويل ، والنتيجة هي القرار بشأن الحاجة إلى الشروع في الائتمان المصرفي والابتكارات الاستثمارية و الطبيعة ، وكذلك الموارد اللازمة.

بالطبع تتميز البنوك بإمكانياتها الفكرية ومجموعة من المبادئ والأدوات المحددة لتحقيق أهداف تنموية معينة. بالإضافة إلى ذلك ، تختلف البيئة الخارجية والفرص الإضافية لتعزيز وتوسيع المراكز التنافسية في السوق لكل بنك على حدة.

ينبغي للمرء أيضًا أن يأخذ في الاعتبار النتائج الطبيعية للتقدم العلمي في اقتصاد الاتحاد الروسي ، ونتيجة لذلك تتطور عمليات طريقة تفاعلية لخدمة العملاء المصرفية في عملية تنفيذ عمليات الائتمان والاستثمار الخاصة بـ البنك. لقد وجدت التقنيات المبتكرة التي تستبعد الاتصال المباشر بين البنك والعميل عددًا كبيرًا من البنوك الداعمة. لذلك ، فإن تفعيل تقنيات خدمة العملاء المصرفية عن بُعد في عملية تنفيذ عمليات الائتمان والاستثمار في معظم البنوك المحلية يبدو أمرًا طبيعيًا ، وبالتالي يتم اعتباره أساسًا لتحديد الاستراتيجيات الأساسية من وجهة نظر تقديم الائتمان المصرفي والابتكارات الاستثمارية.

تظهر الدراسات التي تم إجراؤها أن الاستراتيجيات الأساسية لإدخال الابتكارات الائتمانية والاستثمارية المصرفية كتقنيات لخدمة عملاء البنوك عن بعد لها خصائص مميزة ، والتي يتم الكشف عنها من وجهة نظر المحتوى الرئيسي والنتيجة المحتملة. وبالتالي ، فإن الاستراتيجية التقليدية تتضمن تحسين جودة الخدمة على القاعدة التكنولوجية الحالية للبنك ؛ انتهازي - يميز توجه البنك نحو التكنولوجيا المبتكرة الرائدة المعروفة في السوق ولا تتطلب تكاليف عالية للبحث العلمي ؛ استراتيجية التقليد تعني قيام البنك بشراء ترخيص بأقل تكلفة للبحث العلمي الخاص به. من خلال إستراتيجية دفاعية لإدخال الابتكارات المصرفية ، يسعى البنك التجاري إلى مواكبة الآخرين دون ادعاء الهيمنة ، وباستراتيجية هجومية ، يسعى البنك إلى الريادة في السوق بسبب المستوى العالي لعملية الابتكار.

يعتقد المؤلفون أنه من وجهة نظر قياس الكفاءة الاقتصادية للعمليات المبتكرة في البنك ، من المهم تحليل التدفقات المالية الإضافية الناتجة عن تنفيذ الابتكارات المصرفية ، وهي الابتكارات في أنشطة الإقراض والاستثمار وفقًا لـ أحد السيناريوهات المقترحة أعلاه واستراتيجية التنفيذ الأساسية المختارة في البنك.

سيتم تقديم التدفقات المالية الإضافية الناتجة عن تنفيذ ابتكارات الائتمان والاستثمار باستخدام مثال تقنيات خدمة العملاء عن بُعد من خلال نظام المؤشرات في الجدول 1.

الجدول 1 - خوارزمية لتقدير التدفقات المالية الإضافية للبنوك التجارية

فِهرِس	الخوارزمية	التعريف في الخوارزمية
مقدار التدفق المالي الأولي بعد إدخال الابتكارات في البنك (IFI)	IFP \ u003d AHO + RSK + PR + CER	AHO - مصاريف ادارية RSK - نفقات حسابات العملاء العلاقات العامة - مصاريف أخرى TCO - التكلفة الإجمالية للملكية
التكلفة الإجمالية للملكية (TCO)	CNE = YR + HP	YaR - التكاليف الصريحة (المباشرة) HP - التكاليف الضمنية (غير المباشرة)
التكاليف الصريحة (المباشرة) (JR)	YR \ u003d L + B + OP + B + DO	ل- تراخيص استخدام البرمجيات لتقنيات خدمة العملاء عن بعد في عملية الائتمان وعمليات الاستثمار ب- تنفيذ المشروع التكنولوجي OP - تنفيذ أنشطة لتدريب الموظفين ب- صيانة التقنيات المدخلة هل - معدات إضافية
التكاليف الضمنية (غير المباشرة)	HP \ u003d TI + STD + DV	TI - التغيرات التكنولوجية RFP - أجور الموظفين المشاركين في تنفيذ الابتكارات DV - دفعات إضافية (مكافآت) للموظفين مقابل العمل الإضافي
مقدار التدفق المالي المدخل لإدخال تقنيات خدمة العملاء عن بعد الجديدة (RFT) في البنك	برنامج الأغذية العالمي = OD + DRR + DPR	OD - دخل التشغيل الحد من مخاطر الكوارث - الدخل من تخصيص الموارد DPR - الدخل من بيع الموارد

أثبتت الأبحاث أنه يمكن الحصول على الربح من تنفيذ الابتكارات الائتمانية والاستثمارية المصرفية ، أولاً ، عن طريق خفض التكاليف ، التي ستوفرها التقنيات الجديدة ، وثانياً ، عن طريق زيادة دخل البنك. يتم قياس الانخفاض في النفقات المصرفية من حيث الوقت والمصطلحات المالية ويرتبط بزيادة الإنتاجية وتوفير الوقت لتنفيذ العمليات المصرفية.

كقاعدة عامة ، تحدث زيادة في دخل البنك ككل نتيجة لتوسيع قاعدة عملاء البنك نتيجة لخدمة العملاء الفعالة في عملية الإقراض وعمليات الاستثمار.

من المستحسن الانتباه إلى مشكلة تمويل دورة الابتكار. تشير الدراسات إلى أن عددًا من الجوانب الإيجابية في هذه الحالة لها قرض استثماري ، والذي يمكن أن يقدمه البنك الأهلي الأوكراني لبنك مبتكر. هذا النوع من القروض ، من ناحية ، لديه حزمة ضمانات عالية الجودة بما فيه الكفاية ، ومن ناحية أخرى ، فإنه ينص على توفير الرقابة الخارجية من أجل الاستخدام الفعال لها. توفر مشاركة الدولة في التطوير المبتكر للبنك التجاري تأثيرًا إيجابيًا على القطاع المالي بأكمله في البلاد.

وهكذا ، في التنمية الاقتصادية والاجتماعية للبلاد ، تساهم أنشطة الإقراض والاستثمار للبنوك في: تسريع نمو الناتج الاجتماعي الإجمالي ومكوناته - الناتج المحلي الإجمالي والدخل القومي ؛ استعادة وتحديث الأصول الثابتة للمؤسسات بشكل أسرع ، وذلك بفضل تحفيز عملية الاستثمار في شكل استثمارات رأسمالية ، وبالتالي تحسين جودة الخدمات وقدرتها التنافسية ؛ نمو الإنتاجية ، إلخ.

يؤدي الائتمان طويل الأجل أيضًا إلى زيادة الطلب على الاستثمار المليء في الصناعات ذات الصلة. نتيجة لذلك ، هناك تأثير مضاعف لزيادة الناتج المحلي الإجمالي والدخل القومي. تؤدي الزيادة في الدخل القومي إلى تغيير الإيرادات الضريبية للموازنة وتوسيع قدرة الدولة على تنفيذ الإجراءات المنصوص عليها في إطار السياسة الاجتماعية والاقتصادية. وبالتالي ، فإن تنفيذ سياسة التوسع الائتماني ، بالإضافة إلى التأثير على المعروض النقدي ، يؤثر أيضًا على مؤشرات الاقتصاد الكلي الأخرى.

2 تحليل أنشطة الإقراض والاستثمار للبنوك التجارية على سبيل المثال بنك Rusfinance LLC

2.1 الخصائص التنظيمية والاقتصادية للبنك

يتخصص بنك Rusfinance في إصدار القروض الاستهلاكية من خلال شبكة تضم أكثر من 18000 شريك (سلاسل البيع بالتجزئة وتجار السيارات) وشبكته الإقليمية الخاصة في 63 منطقة في روسيا من كالينينغراد إلى فلاديفوستوك ، كما يقدم قروضًا عن بُعد من خلال مركز اتصال.

كواحد من رواد السوق ، يقدم بنك Rusfinance مجموعة شاملة من خدمات الإقراض الاستهلاكية:

1) قروض السيارات ؛

2) الإقراض في نقاط البيع.

3) إصدار بطاقات الائتمان.

4) تقديم القروض النقدية.

يحتل بنك Rusfinance المرتبة الثالثة من حيث حجم قروض السيارات الصادرة في عام 2013 (RBC.Rating) وهو من بين الخمسة الأوائل في سوق الإقراض الاستهلاكي في نقاط البيع (Frank Research Group).

يتمتع البنك بتصنيفات ائتمانية عالية المستوى من ثلاث وكالات تصنيف دولية: Moody's - Ba1 / Aa1.ru (Outlook Stable) ، Fitch - BBB / AAA (rus) (Outlook Negative) ، Standard & Poor's - BBB- / ruAA- (Outlook سلبي) تصنيفات فيتش وستاندرد آند بورز هي درجة استثمارية.

Rosbank و Rusfinance Bank هما جزء من المجموعة سوسيتيه جنرال- واحدة من أكبر المجموعات المالية الدولية ، والتي تلتزم بنموذج مصرفي عالمي متنوع يتيح لك الجمع بين الاستقرار المالي والتنمية المستدامة.

تأسست مجموعة سوسيتيه جنرال في عام 1864 ولديها أكثر من 154000 موظف في 76 دولة يخدمون 32 مليون عميل حول العالم.

تشمل أنشطة المجموعة 3 مجالات رئيسية:

الأعمال المصرفية للأفراد في فرنسا ؛

تجارة التجزئة الدولية والخدمات المالية المتخصصة والتأمين مع وجود في أوروبا وروسيا وأفريقيا وآسيا والأقاليم الفرنسية فيما وراء البحار ؛

الخدمات المصرفية للشركات والاستثمار وإدارة الأصول وإدارة الثروات وتداول الأوراق المالية.

الترخيص العام للبنك المركزي للاتحاد الروسي رقم 1792 بتاريخ 13 فبراير 2013.

موقع المقر الرئيسي للبنك - شارع سمارة. تشيرنوريتشينسكايا ، 42 أ.

فرع في e - st. زويلينجا د .68.

الهيئات الإدارية لبنك "Rusfinance Bank" ذو المسؤولية المحدودة موضحة في الشكل 3.

الشكل 3 - الهيئات الإدارية لبنك "Rusfinance Bank" ذو المسؤولية المحدودة

الجمعية العامة هي الهيئة الإدارية العليا للبنك ، والتي تتخذ القرارات بشأن القضايا الرئيسية لأنشطة البنك. وافق الاجتماع العام السنوي للمساهمين المنعقد في 1 يونيو 2013 على التقرير السنوي للبنك لعام 2012 المُعد وفقًا لمتطلبات هيئة الأسواق المالية الفيدرالية في روسيا والتقرير السنوي لبنك Rusfinance LLC المُعد وفقًا لمتطلبات البنك. من روسيا. تم اتخاذ القرارات بشأن توزيع الأرباح ودفع توزيعات الأرباح لعام 2012 ، وتم اعتماد مدقق حسابات مستقل لعام 2013 والربع الأول من عام 2014 ، وتمت الموافقة على نسخة جديدة من ميثاق بنك Rusfinance LLC (الملحق 1).

يتولى إدارة الأنشطة الحالية للبنك رئيس مجلس إدارة البنك والهيئة التنفيذية الجماعية - مجلس إدارة البنك. تم تحديد إجراءات انتخاب رئيس مجلس إدارة البنك ومجلس إدارة البنك في ميثاق البنك.

من بين القضايا التي تم بحثها في اجتماعات مجلس الإدارة في عام 2013: تخطيط الأعمال؛ إدارة الأصول والخصوم ؛ اعتماد سياسة إدارة المخاطر المتكاملة ؛ مفهوم إدارة الشركات التابعة والشركات التابعة ؛ تصنيف القروض والسلف للعملاء ؛ التغييرات في الهيكل التنظيمي للبنك ؛ المشاركة في الفعاليات الخيرية وغيرها من القضايا.

يقدم Rusfinance Bank LLC مجموعة واسعة من المنتجات والخدمات للأفراد والشركات الصغيرة: إصدار البطاقات المصرفية وإقراض المستهلكين والرهن العقاري وخدمات إدارة الحسابات عن بُعد والودائع لأجل وتحويل الأموال وبرامج الإقراض وخدمات إدارة النقد للشركات الصغيرة.

المصدر الرئيسي لجمع الأموال للبنوك الروسية لا يزال ودائع الأفراد. في عام 2013 ، استمرت الاتجاهات الإيجابية في نمو قاعدة الودائع لدى البنوك. وهكذا ، في عام 2013 ، بلغ النمو في محفظة ودائع الأفراد 19.0٪ (في 2012 - 20.0٪ ، في 2011 - 20.9٪) ، وبلغت الزيادة في الأموال التي تم جذبها من المنظمات 13.7٪ (في 2012 11.8٪ ، في 2011 25.8٪). ونتيجة لذلك ، ارتفعت حصة أموال الأسر في مطلوبات البنوك من 28.8٪ في نهاية عام 2012 إلى 29.5٪ من المطلوبات في نهاية عام 2013 (28.5٪ في نهاية عام 2011).

في عام 2013 ، استمر النمو النشط لمحفظة القروض للبنوك. وهكذا ، زادت محفظة القروض الممنوحة للأفراد بنسبة 28.7٪ في عام 2013 (بنسبة 39.4٪ في العام ، وبنسبة 35.9٪ في عام 2011) وبلغت 9،957 اعتبارًا من 01.01.2014 .1 مليار روبل.

ارتفع حجم محفظة القروض الممنوحة للمنظمات غير المالية بنسبة 12.7٪ خلال العام وبلغت 22.499.2 مليار روبل. (نمو عام 2012 - 12.7٪ ، نمو عام 2011 - 26.0٪).

وعليه ، استمرت حصة القروض الممنوحة للأفراد في أصول البنوك في النمو من 15.6٪ في نهاية عام 2012 إلى 17.3٪ في نهاية عام 2013 (13.3٪ في نهاية عام 2011) ، وانخفضت نسبة المؤسسات من 40.3٪ في نهاية عام 2011. 2012 إلى 39.2٪ في نهاية العام (42.6٪ في نهاية 2011).

بالتزامن مع نمو محفظة القروض للأفراد ، في عام 2013 ، ارتفعت حصة الديون المتأخرة في محافظ البنوك من القروض للأفراد من 4.0٪ إلى 4.4٪ (5.2٪ في نهاية عام 2011). بالنسبة للقروض المقدمة إلى المنظمات غير المالية ، انخفضت حصة الديون المتأخرة من 4.6٪ في نهاية عام 2012 إلى 4.1٪ في نهاية عام 2013 (4.6٪ في نهاية عام 2011).

على الرغم من التباطؤ في النمو الاقتصادي في عام 2013 مقارنة بعام 2012 وزيادة المنافسة من كل من أكبر البنوك العالمية والبنوك التي تعمل بنشاط على تطوير البنوك الأحادية ، فقد زاد Rusfinance Bank LLC بشكل كبير من حجم محفظة قروض التجزئة ، ومحفظة الأموال التي تم جذبها من الأفراد وحصتها في الأسواق المعنية.

نمت محفظة قروض الأفراد في بنك Rusfinance LLC بنسبة 45.7٪ بعد نتائج عام 2013. ارتفعت حصة البنك في سوق الإقراض للأفراد من 11.09٪ في نهاية عام 2012 إلى 12.54٪ في نهاية عام 2013.

يعرض الجدول 2 ، وفقًا للبيانات المحاسبية (المالية) ، النتائج الرئيسية للأنشطة المالية والاقتصادية لبنك Rusfinance LLC للأعوام 2011 - 2013.

الجدول 2 - النتائج الرئيسية للأنشطة المالية والاقتصادية لبنك "Rusfinance Bank" LLC للأعوام 2011 - 2013 ، بالألف روبل.

المؤشرات				بحلول عام 2011 بالنسبة المئوية
إجمالي دخل الفوائد ، بما في ذلك:
من إيداع الأموال في مؤسسات الائتمان

استمرار الجدول 2

من قروض للعملاء بخلاف مؤسسات الائتمان
من الاستثمار في الأوراق المالية
مصاريف الفوائد ، إجمالية ، بما في ذلك:
للأموال المقترضة من مؤسسات الائتمان
على الأموال التي تم جذبها من عملاء ليسوا مؤسسات ائتمانية
بالنسبة للديون المصدرة
صافي ايرادات الفوائد
صافي دخل الفوائد بعد مخصص الخسائر المحتملة
صافي الدخل
الربح قبل احتساب الضرائب
الربح بعد الضريبة
الربح غير المستخدم لفترة التقرير

في عام 2014 ، لا يتوقع حدوث تغييرات سلبية كبيرة في القطاع المصرفي الروسي. وسيستمر النمو في الإقراض ، المصرفي والشركات ، على الرغم من أنه من المرجح أن تكون معدلات النمو أقل مما كانت عليه في الفترة 2012-2013.

ستستمر معدلات نمو إقراض التجزئة على إقراض الشركات. سيستمر السكان في أن يكونوا دائنين صافين للقطاع المصرفي ، على الرغم من أن معدل نمو الأموال التي تجتذب من السكان سوف يتباطأ قليلاً. في نهاية العام ، من المتوقع حدوث زيادة في القروض والودائع من السكان ، من حيث القيمة الحقيقية والنسبية إلى الناتج المحلي الإجمالي.

2.2 تحليل أنشطة الإقراض والاستثمار للبنك

مجال النشاط ذو الأولوية لبنوك Rusfinance Bank LLC هو عرض مجموعة واسعة من منتجات وخدمات التجزئة المصرفية للسكان والشركات الصغيرة.

في عام 2013 ، واصل Rusfinance Bank LLC تنفيذ إستراتيجية أعمال التجزئة الخاصة به ، والتي تستند إلى نهج موجه نحو العميل لتطوير الأعمال ، بهدف تحسين جودة خدمة العملاء ، جنبًا إلى جنب مع السعي لتحقيق ربحية أعلى.

في الوقت الحالي ، يعد عرض منتجات Rusfinance Bank LLC واحدًا من أوسع العروض في السوق ، ويغطي معظم قطاعاته ويمكنه تلبية أي احتياجات تقريبًا للعملاء.

خلال عام 2013 ، وضع بنك Rusfinance LLC الأموال في سوق ما بين البنوك ، وزاد الإقراض لعملاء الشركات والشركات الصغيرة والأفراد.

ارتفع حجم محفظة قروض بنك Rusfinance LLC بنسبة 34.08٪ على مدار العام ، وظلت حصة هذا النوع من الأصول (مع مراعاة مخصصات الخسائر المحتملة) في إجمالي الأصول دون تغيير عمليًا وبلغت 83٪ مقابل 86٪ اعتبارًا من 1 يناير 2013.

يمثل التغيير في هيكل القرض والديون المعادلة للفترة المشمولة بالتقرير البيانات التالية المبينة في الجدول 3.

الجدول 3 - هيكل محفظة القروض والاستثمارات لبنك Rusfinance LLC للأعوام 2012 - 2013

المؤشرات
القروض والودائع بين البنوك
قروض للكيانات القانونية
قروض للأفراد
الأموال الأخرى المودعة

من البيانات المقدمة ، من الواضح أن استراتيجية Rusfinance Bank LLC في مجال الإقراض متسقة ولم تخضع لتغييرات كبيرة في السنة المشمولة بالتقرير. معظم ديون القروض عبارة عن أموال مقدمة للعملاء - الأفراد.

يوضح الجدول 4 الهيكل القطاعي للقروض.

الجدول 4 - الهيكل القطاعي للقروض الممنوحة للعملاء من الشركات والأفراد المقيمين في الاتحاد الروسي

المؤشرات
قروض الكيانات القانونية (بما في ذلك أصحاب المشاريع الفردية) ، إجمالي ، بما في ذلك. حسب نوع النشاط الاقتصادي:
التعدين
الصناعات التحويلية
انتاج وتوزيع الكهرباء والغاز والمياه
الزراعة والصيد والحراجة
بناء
النقل والمواصلات

تابع الجدول 4

تجارة الجملة والتجزئة وإصلاح السيارات والأدوات المنزلية والشخصية
العمليات مع العقارات والإيجارات وتقديم الخدمات
الأنشطة الأخرى ، بما في ذلك. لاستكمال المستوطنات
من إجمالي مبلغ القروض الممنوحة للكيانات القانونية وأصحاب المشاريع الفردية ، قروض للشركات الصغيرة والمتوسطة ، منها:
لأصحاب المشاريع الفردية
قروض للأفراد ، إجمالي ، بما في ذلك. حسب الأنواع:
قروض المنزل
قروض الرهن العقاري
قروض السيارات
قروض استهلاكية أخرى

يعد إقراض السكان أحد مجالات الأعمال ذات الأولوية لبنك Rusfinance LLC. يحدد هذا الظرف هيكل محفظة القروض ، والتي يتكون الجزء الرئيسي منها (باستثناء المعاملات في سوق الإقراض بين البنوك) من خلال القروض الممنوحة للعملاء الأفراد. اعتبارًا من 1 يناير 2014 ، بلغ حجم القروض للأفراد 1143.6 مليار روبل ، بعد أن زاد بنسبة 44 ٪ في عام 2013. ولوحظت أكبر زيادة في قروض الإسكان (83٪) والقروض الاستهلاكية (49٪) ، وفي مجالات الإقراض الأخرى للأفراد ، كانت الزيادة - قروض السيارات (30٪) ، قروض الرهن العقاري (23٪).

في عام 2013 ، تم إصدار أكثر من مليون قرض استهلاكي في مكاتب Rusfinance Bank LLC بمبلغ إجمالي قدره 329.7 مليار روبل ، وهو ما يزيد بنسبة 29٪ عن عام 2012.

تتميز منتجات خط الإقراض النقدي للسكان بشروط مالية شفافة ، وأوقات معالجة قصيرة للطلبات ، وحدود كبيرة وفترات إقراض طويلة ، وشبكة واسعة من قنوات البيع والخدمات ، فضلاً عن خدمة عالية الجودة.

كانت المهام الرئيسية لبنك Rusfinance LLC في قطاع الإقراض الاستهلاكي في عام 2013 هي: ضمان نمو أحجام المبيعات والربحية ، فضلاً عن تقليل مستوى الديون المتأخرة. في عام 2013 أيضًا ، ركز Rusfinance Bank LLC على العمل مع عملاء الشركات وكشوف الرواتب الذين يظهرون مستوى أقل من مخاطر الائتمان ، مما كان له تأثير إيجابي على ربحية بنك Rusfinance LLC.

من أجل ضمان حجم المبيعات:

تم تنظيم عروض ترويجية تقدم معدل فائدة مخفض على القروض لشرائح مختلفة من المقترضين ؛

توسيع جمهور العملاء المستهدف ؛

تم تقديم عرض لعملاء من السوق يتمتعون بتاريخ ائتماني جيد ؛

في جميع المناطق ، تم إطلاق مشروع القرض النقدي الذي يتيح للعميل فرصة الحصول على مبلغ من واحد ونصف إلى ثلاثة أضعاف المبلغ المطلوب ؛

تم تحديث منتج إعادة التمويل - القدرة على إعادة التمويل في بنك Rusfinance LLC ، والحصول على قرض في بنك آخر ؛

تم تنفيذ مشاريع تجريبية لتشكيل عروض معتمدة مسبقًا بشروط جديدة أكثر جاذبية للعملاء.

لتقليل المخاطر ومستوى الديون المتأخرة ، قدم البنك في عام 2013 لعملائه الفرصة لإعادة هيكلة الديون.

يتم توفير منتجات الإقراض الاستهلاكي في جميع المناطق التي يعمل فيها بنك Rusfinance LLC.

ستستمر الاتجاهات الإيجابية في الإقراض النقدي في عام 2014. الهدف الرئيسي لعام 2014 هو زيادة حجم الإقراض ، ونتيجة لذلك ، زيادة حصة Rusfinance Bank LLC في سوق الإقراض ، وذلك بشكل أساسي من خلال تحسين إجراءات العمل الداخلية المتعلقة بعملية الإقراض وتقديم منتجات مالية جذابة جديدة تركز على احتياجات العملاء الفردية.

في عام 2013 ، أصبح Rusfinance Bank LLC الرائد في سوق قروض السيارات من حيث حجم المحفظة وحصة السوق. في نهاية عام 2013 ، بلغت محفظة قروض السيارات 124.8 مليار روبل. (+ 31٪ للرقم في 31 ديسمبر 2012).

حجم قروض السيارات في عام 2013 أعلى بنسبة 28٪ مما كان عليه في عام 2012 ، وكانت الزيادة في مبيعات الوحدات مقارنة بعام 2012 بنسبة 32٪.

في يوليو ، تم إطلاق برنامج الدولة لدعم أسعار الفائدة. في نهاية عام 2013 ، تجاوزت حصة المبيعات في إطار هذا البرنامج 60٪. أدى قدر كبير من المدفوعات في إطار برنامج الدولة إلى انخفاض في متوسط ​​مبلغ القرض للبند ، وانخفاض في متوسط ​​مدة القرض ، وانخفاض في متوسط ​​سعر المحفظة. في 31 ديسمبر 2013 ، تم الانتهاء من البرنامج.

في أكتوبر ، زاد Rusfinance Bank LLC محفظته المورقة من 13 إلى 18 مليار روبل كجزء من الصفقة الحالية ، والتي سمحت لبنك Rusfinance LLC بمواصلة تنويع مصادر التمويل. إلى جانب المهام الأخرى ، كان التركيز في عام 2013 على تقليل مستوى الديون المتأخرة.

في عام 2013 ، في إطار قروض السيارات ، أطلق Rusfinance Bank LLC:

برامج جديدة لشراء معدات إضافية ، والسيارات ؛

منتجات الخدمة الجديدة: GAP-insurance، Autocard؛

مشاريع جديدة مع مصنعي السيارات شيفروليه (العلامة التجارية المدرجة في أفضل 5 سيارات أجنبية من حيث المبيعات في الاتحاد الروسي) ، SsangYong ، UAZ.

في السنة المشمولة بالتقرير ، واصل سوق الإقراض السكني نموه المطرد بمعدل مماثل لعام 2012. وفقًا لنتائج عام 2013 ، بلغ حجم سوق إقراض الإسكان 2765 مليار روبل ، مما يدل على زيادة سنوية بنسبة 30 ٪. بلغ حجم قروض الرهن العقاري الصادرة في عام 2013 إلى 1405 مليار روبل ، وهو ما يزيد 1.3 مرة عن عام 2012.

في العام الماضي ، أظهر سوق الرهن العقاري تحسنا في جودة ديون الرهن العقاري. وهكذا ، خلال عام 2013 ، انخفض مستوى الديون المتأخرة على قروض الإسكان من 2.24٪ إلى 1.57٪ ، وهو ما يرجع ، من بين أمور أخرى ، إلى نمو السوق.

خلال العام ، تأثر تطور سوق الرهن العقاري بشكل إيجابي بالنشاط المرتفع للمشاركين فيه وزيادة المنافسة ، مما ساهم في إحداث أثر إيجابي على توفر قروض الرهن العقاري للسكان ، وتطوير برامج الرهن العقاري العاملة في السوق.

الاتجاه الرئيسي في عام 2013 هو تخفيض أسعار الفائدة في سوق الإقراض السكني. وفي نهاية العام ، انخفضت المعدلات بنسبة 0.7٪ لتصل إلى 12.2٪.

كما تميز العام الماضي 2013 بزيادة كبيرة في نشاط المؤسسات المالية في قطاع إقراض المساكن قيد الإنشاء. ظل الطلب على القروض العقارية عند مستوى مرتفع ، وزاد تغلغل معاملات الرهن العقاري في معاملات الإسكان. وفقًا لـ ROSREESTRA و AHML ، اقتربت حصة المعاملات في سوق الإسكان مع الرهون العقارية في عام 2013 من 25 ٪ مقارنة بـ 21 ٪ في العام السابق. في قطاع المساكن قيد الإنشاء بلغت قيمة هذا المؤشر 40٪ أو أكثر حسب فئة المسكن.

في عام 2013 ، واصل بنك Rusfinance LLC تنفيذ جميع برامج الإقراض العقاري الموجودة سابقًا ، حيث قام بمراجعة وتحسين ظروف بعضها بشكل كبير لزيادة إمكانية الوصول إلى السكان الروس ، كما أطلق أيضًا برامج جديدة ونفذ عددًا من المشاريع التجريبية.

في السنة المشمولة بالتقرير ، خفض Rusfinance Bank LLC أسعار الفائدة على قروض العملات الأجنبية والروبل. بالنسبة للقروض بالروبل ، انخفضت المعدلات بنسبة 1٪ ، وبالنسبة للقروض بالدولار الأمريكي واليورو ، تم تحديد معدل أساسي واحد بنسبة 9.5٪ ، بغض النظر عن حجم الدفعة الأولى ومدة القرض.

في الربع الثالث من عام 2013 ، أطلق بنك Rusfinance LLC عرضًا ترويجيًا لشراء المساكن في مبنى جديد بمعدل 11.5٪ سنويًا ، والتي لا تعتمد على حجم الدفعة المقدمة ، دون رسوم إضافية لفترة البناء لمعظم المباني الجديدة.

نفذ البنك مشروعًا تجريبيًا لخفض سعر الفائدة للعملاء الذين حصلوا على قرار الرهن العقاري من بنك منافس. نسبة التخفيض لا تزيد عن 0.31٪.

في عام 2013 ، كان قبول الطلبات في إطار برنامج الرهن العقاري المدعوم من الدولة محدودًا ثم توقف بسبب الانتهاء من البرنامج.

في نهاية عام 2013 ، وصلت محفظة الرهن العقاري لبنك Rusfinance LLC إلى 483.5 مليار روبل ، مما يدل على زيادة سنوية بنسبة 46 ٪. اعتبارًا من 31 ديسمبر 2013 ، تتكون محفظة الرهن العقاري من 365000 قرض عقاري نشط.

في عام 2013 ، استمر الإقراض للكيانات القانونية في النمو. زاد حجم هذا النوع من ديون القروض على مدار العام بنسبة 54 ٪ ، واعتبارًا من 01.01.2014 ، كان 210.4 مليار روبل.

تجاوز معدل نمو قطاع الأعمال الصغيرة في Rusfinance Bank LLC في عام 2013 نمو السوق بما يقرب من 3 مرات في مجال الإقراض ومن حيث جذب المنتجات. نمت محفظة قروض الشركات الصغيرة 1.35 مرة ، مما أدى إلى زيادة بنسبة 10٪ في محفظة القروض بالكامل. بلغ حجم محفظة قروض الشركات الصغيرة اعتبارًا من 01.01.2014 إلى 168.6 مليار روبل. (بما في ذلك التأجير). بلغ حجم القروض الممنوحة للشركات الصغيرة في عام 2013 ، 143.9 مليار روبل (بما في ذلك التأجير) ، وهو أعلى بمقدار 1.2 مرة عن عام 2012.

في عام 2013 ، تم تنفيذ الأنشطة التالية:

تم تكرار منصة جديدة من نظام الخدمة عن بعد Bank-Client Online - وهو حل تكنولوجي حديث يلبي الاحتياجات الرئيسية للعملاء في زيادة كفاءة وراحة الوصول إلى الخدمات والخدمات المصرفية ، وتلبية متطلبات الموثوقية والأمان وتوافر النظام. أتيحت الفرصة لجميع عملاء البنك ليس فقط لإجراء معاملات التسوية ، ولكن أيضًا لشراء المنتجات والخدمات عن بُعد ؛

من أجل تلبية احتياجات العملاء بالكامل ، تم تحسين شروط وتقنيات منتجات القروض: تم تعديل عروض المنتجات للقروض المستهدفة والسحب على المكشوف ؛ تم تقديم برنامج متخصص "تاجر السيارات - الشريك" ؛ طورت نظامًا لاتخاذ قرارات ائتمانية سريعة للعملاء الواعدين ؛ على أساس منتظم ، كجزء من العروض الترويجية ، يتم تقديم منتجات القروض الأكثر شيوعًا للعملاء بشروط مواتية ؛

فيما يتعلق بمنتجات التسوية والعمولات ، تم تقديم خدمات جديدة وتم تحسين الخدمات: المدفوعات العاجلة BESP (النظام الإلكتروني المصرفي للمدفوعات العاجلة) ، والتي تتيح إجراء معاملات العملاء عبر الإنترنت ، وتجاوز نظام الرحلة ؛ تم توفير إمكانية إجراء معاملات مع إنشاء معدل تحويل تفضيلي لعملاء قطاع الأولوية من الأعمال الصغيرة ؛

تم تحسين نظام صلاحيات اتخاذ القرار بشأن المنتجات الائتمانية وغير الائتمانية ، مما يجعل من الممكن إنشاء عروض فردية مطلوبة وفي الوقت المناسب للعملاء بسرعة ، مما يجعل تجربتهم في التفاعل مع البنك مريحة ومريحة ؛

تم تحديث خط إنتاج الضمانات المصرفية - مما أدى إلى تقليص الشروط وتبسيط آليات تقديم الضمانات بشكل كبير ضمن صلاحيات الأقسام الإقليمية لبنك Rusfinance Bank LLC.

في عام 2014 ، يخطط بنك Rusfinance LLC لزيادة محفظة القروض للشركات الصغيرة بنسبة الثلث تقريبًا ، وزيادة حجم التزامات الأعمال الصغيرة بنسبة 20٪. تحقيقا لهذه الغاية ، سيتم إيلاء اهتمام خاص للقدرة التنافسية لعرض المنتج ، فضلا عن تطوير خدمات إضافية وقنوات مبيعات جديدة.

كجزء من هذه المهام ، تم التخطيط لها:

مزيد من تطوير خدمة العملاء عن بُعد للكيانات القانونية:

تشغيل نظام Bank-Client Online باستخدام متصفحات شائعة ، والتكامل المريح مع 1C ، وتنفيذ خدمة للعمل مع الأشكال الإلكترونية للتحكم في العملة ومعدلات شراء / بيع العملات الفردية ؛

تنفيذ خدمة كاملة للمنتجات الائتمانية في نظام "Bank-Client Online" ؛

مراجعة شاملة لمعايير القروض السريعة ، وكذلك إدخال نظام إدارة مبيعات جديد في قطاع الأعمال الصغيرة القياسي ؛

بناء نظام بيع متقاطع فعال يعتمد على فهم إمكانات واحتياجات كل عميل ؛

تطوير مجموعة المنتجات مع إمكانية الجمع بين المنتجات والخدمات وتخصيصها لاحتياجات عملاء محددين ؛ تقديم فرص إضافية للعملاء المنتظمين في إطار برامج الولاء المعقدة ؛

تطوير وتحسين تقنيات الإقراض التي تهدف إلى الحد بشكل كبير من دورة الائتمان ؛

إطلاق خط إيداع جديد بشروط مرنة ، يغطي الاحتياجات الرئيسية للعملاء في وضع أموال مجانية مؤقتًا ؛

الانتقال إلى نظام تعاقدي جديد لخدمة الشركات الصغيرة - إدخال عقد شامل لخدمات التسوية والنقد ، والذي سيجمع بين جميع خدمات النقد والتسوية وتحسين خدمة العملاء ؛

التحسين النوعي لخدمة العملاء عند إجراء المدفوعات بموجب عقود أجنبية - توسيع الفرص لدعم المعاملات من قبل مراقبي العملات المحترفين ؛

إقامة علاقات مع البنوك الأجنبية لجذب التمويل قصير ومتوسط ​​الأجل.

في نهاية السنة المشمولة بالتقرير ، ارتفع إجمالي عدد البطاقات الصادرة عن بنك Rusfinance LLC بنسبة 12٪.

ترتبط الديناميكيات الإيجابية لمسألة بطاقات الدفع بجذب عملاء جدد ، والذي تم تسهيله من خلال تحسين الخدمات المقدمة وتحسينها. خلال العام ، شارك بنك Rusfinance Bank LLC في تحسين الخدمات المقدمة لحاملي البطاقات الحاليين من خلال أنشطة تسويقية مختلفة تم تنفيذها بالاشتراك مع أنظمة الدفع.

الأنشطة الاستثمارية للبنوكهذا هو تنفيذ الاستثمارات ، وكذلك جميع التدابير والإجراءات اللازمة لترجمة هذه الاستثمارات إلى دخل أو تأثير إيجابي من نوع ما (اجتماعي ، بيئي ، إلخ).

في ظل الدخل الصريح أو المباشر من الاستثمارات ، من المعتاد النظر في الربح في شكل فوائد ، وأرباح الأسهم ، وما إلى ذلك.

الدخل غير المباشر هو تقوية وتحسين وضع البنك وصورته وما إلى ذلك. يتم التعبير عن هذا في شكل ملكية حصة مسيطرة في منظمة ، والتي بدورها تمنح البنك السيطرة على إدارة هذه المنظمة.

إن الأغراض الخاصة بالأنشطة الاستثمارية للبنوك هي أوراق مالية مختلفة ، أو أشياء تم إنشاؤها أو تحديثها حديثًا للأصول العاملة أو الأصول الثابتة ، وأغراض الملكية الفكرية ، والودائع النقدية ، وما إلى ذلك.

2.3 تقييم مؤشرات الأداء لعمليات الإقراض والاستثمار في البنك

لضمان استقرار النظام المصرفي ، يضع البنك المركزي للاتحاد الروسي عددًا من المعايير الاقتصادية ، أي معاملات معينة بمستوى معين.

تشمل المعايير الاقتصادية الموضوعة مركزياً المؤشرات التالية:

نسبة كفاية رأس المال؛

نسب السيولة للميزانية العمومية لمؤسسة ائتمانية ؛

معايير الحد من المخاطر الكبرى في مجال جذب الموارد وتخصيصها.

من خلال المعايير الاقتصادية ، أولاً ، يتم تنظيم المستوى المطلق والنسبي لرأس المال السهمي لمؤسسة ائتمانية ، وثانيًا ، سيولة الميزانية العمومية ، وثالثًا ، تنويع العمليات النشطة وغير النشطة لمؤسسة ائتمانية ، ورابعًا ، إنشاء احتياطيات مركزية من قبل كل مؤسسة ائتمانية لضمان الاستقرار المالي للنظام المصرفي ككل.

من أجل الامتثال للمعايير الاقتصادية ، يتم إنشاء نظام للتحليل والرقابة في مؤسسات الائتمان. يتم عمل مماثل من قبل مجموعة من المحللين الذين يطورون أساليب تحليل خاصة.

يتم تحليل المعايير الاقتصادية في المجالات التالية: مقارنة القيم الفعلية للمؤشر بالمعيار ؛ النظر في ديناميات التغييرات في المؤشر الذي تم تحليله ؛ تحديد العوامل التي أثرت في المؤشرات.

في المرحلة الأولى من التحليل ، يتم تجميع جدول يميز المستوى الفعلي للمعايير الاقتصادية مقارنة بقيمته الحدية (الجدول 5).

في المرحلة الثانية ، يتم التحقق من امتثال كل مؤشر لمستواه المعياري.

في المرحلة التالية ، يتم إجراء تحليل عامل تلو الآخر للانحرافات الكبيرة. مع وجود اتجاه سلبي مستقر ، يتم إجراء مثل هذا التحليل لعدد من التواريخ من أجل تحديد أسباب الانحرافات.

الجدول 5 - المعايير الإلزامية لأنشطة البنك "Rusfinance Bank" لعام 2011 - 2013

فِهرِس	معامل في الرياضيات او درجة	معيار
نسبة كفاية الأموال الخاصة بالبنك (رأس المال)
نسبة السيولة الفورية للبنك
نسبة السيولة الحالية للبنك
نسبة السيولة طويلة الأجل للبنك
الحد الأقصى للتعرض لكل مقترض أو مجموعة من المقترضين ذوي الصلة
الحجم الأقصى لمخاطر الائتمان الكبيرة
الحد الأقصى لمقدار القروض والضمانات المصرفية والضمانات التي يقدمها البنك لمشاركيه (المساهمين)
التعرض الكلي للمطلعين على البنوك
الاستخدام المعياري للأموال الخاصة (رأس المال) للبنك لاقتناء أسهم (حصص) كيانات قانونية أخرى

يتم النظر في تحليل حالة رأس المال بالاقتران مع تحليل المؤشر الذي يميز كفاية رأس المال (H1).

(H1) يرجع إلى مكونين: مبلغ رأس المال السهمي ومبلغ إجمالي مخاطر الأصول. إن تأثير هذه المكونات على المعامل المعياري قيد الدراسة هو عكس ذلك: تزداد نسبة كفاية رأس المال مع زيادة مقدار رأس المال السهمي وتنخفض مع زيادة مخاطر الأصول. الحد الأدنى لقيمة المعامل هو 10٪ (لعام 2011 - 23.22٪ ، لعام 2012 - 17.72٪ لعام 2013 - 15.2٪).

يبدأ تحليل نسب السيولة بالمؤشر H2. يعتمد مستواها على حجم المبلغ الإجمالي للأصول السائلة (النقدية والأصول حتى 30 يومًا) ومقدار الخصوم على حسابات الطلب ولمدة تصل إلى 30 يومًا. مستوى المعايير - 15٪ (لعام 2011 - 83.18٪ ، لعام 2012 - 80.56٪ لعام 2013 - 50.93٪).

إلى جانب مؤشر السيولة الحالية (N2) ، وفقًا لتعليمات البنك المركزي للاتحاد الروسي رقم 1 ، يتم تقديم مؤشر السيولة الفورية للبنك (N3) ، والذي يتم تعريفه على أنه نسبة عالية الأصول السائلة (الأموال النقدية وغير النقدية) إلى الودائع تحت الطلب سريعة التحول. الحد الأدنى للقيمة المسموح بها هو 50٪ (لعام 2011 - 115.1٪ ، لعام 2012 - 103.01٪ ، لعام 2013 - 73.01٪).

تتميز السيولة طويلة الأجل للبنك بمؤشر H4. يتم احتسابها على أنها نسبة القروض طويلة الأجل (التي تزيد مدتها عن عام واحد) إلى رأس مال البنك والمطلوبات التي تستحق خلال أكثر من عام. يتم تعيين الحد الأقصى للقيمة في حدود 120٪. اعتبارًا من 01.01.2012 - 73.54٪ اعتبارًا من 01.01.2013 - 78.04٪ اعتبارًا من 01.01.2014 - 87.11٪.

من أساليب تنظيم أنشطة مؤسسات الائتمان والتي تم تطويرها مؤخراً. إنها حدود المخاطر الكبيرة. في هذا الصدد ، تنص تعليمات البنك المركزي للاتحاد الروسي رقم 1 على عدد من المؤشرات (N6 ، N7 ، N9.1 ، N10.1) ، والتي تساعد على الحد الأقصى لمبالغ معينة نشطة وسلبية ، يتم تنظيم العمليات خارج الميزانية من قبل مؤسسات الائتمان.

يميز معامل H6 الحد الأقصى لمقدار المخاطرة لكل مقترض ، بالإضافة إلى مجموعة من المقترضين اقتصاديًا أو قانونيًا. يتم حسابها على أنها نسبة إجمالي مبلغ القروض الصادرة عن مؤسسة ائتمانية إلى مقترض واحد أو مجموعة من المقترضين ذوي الصلة ، بالإضافة إلى الضمانات المقدمة لمقترض واحد (مجموعة من المقترضين المرتبطين) إلى حجم الأموال الخاصة بمقترض واحد أو مجموعة من المقترضين ذوي الصلة. مؤسسة ائتمانية.

يجوز للبنك الذي لديه مبلغ أكبر من رأس المال السهمي زيادة الحد الأقصى لمبلغ القرض الصادر لعميل واحد أو مجموعة من العملاء المرتبطين. القيمة القصوى المسموح بها هي 25٪ (لعام 2011 - 16.05٪ ، لعام 2012 - 17.9٪ ، لعام 2013 - 17.2٪).

يحد معامل H7 من الحد الأقصى للمخاطر لجميع القروض الكبيرة. في الوقت نفسه ، يعتبر إجمالي دين القرض لمقترض واحد أو مجموعة من المقترضين المترابطين ، مع الأخذ في الاعتبار 50 ٪ من مبالغ الالتزامات خارج الميزانية العمومية ، والتي تتجاوز 5 ٪ من رأس مال حقوق الملكية لمؤسسة ائتمانية كبيرة.

يُعرَّف هذا المؤشر بأنه نسبة مجموع كل القروض الكبيرة في محفظة البنك إلى حجم رأس ماله. المستوى المعياري هو 80٪. وبلغت مؤشرات بنك Rusfinance LLC 47٪ لعام 2011 ، و 79.98٪ لعام 2012 ، و 124.36٪ لعام 2013.

تحدد النسبتان N9.1 و N10.1 الحد الأقصى لمقدار القروض والضمانات والضمانات التي يقدمها البنك لمشاركيه (المساهمين). يعكس المؤشر H9.1 الحد الأقصى للمخاطر لكل مساهم (مساهم) في البنك ؛ المؤشر H10.1 - الحد الأقصى للمخاطر التي يتعرض لها المطلعون ، i. الأفراد الذين هم إما مساهمون (لديهم أكثر من 5 ٪ من الأسهم) ، أو مديرين وأعضاء مجلس الإدارة ، وأعضاء في لجنة الائتمان ، إلخ. ولديك أو سبق أن شاركت في قضايا الإقراض.

يُحسب المؤشر H9.1 على أنه نسبة المبلغ الإجمالي لمطالبات البنك بالروبل والعملة الأجنبية (بما في ذلك خارج الميزانية العمومية) فيما يتعلق بمساهم واحد (مساهم) إلى رأس مال البنك. لا يمكن أن تتجاوز: 50٪. تبلغ مؤشرات بنك Rusfinance LLC لكامل الفترة التي تم تحليلها 0.00٪.

يُعرَّف المؤشر N 10.1 على أنه نسبة المبلغ الإجمالي للمطالبات (بما في ذلك المطالبات خارج الميزانية العمومية) لمؤسسة ائتمانية بالروبل والعملة الأجنبية فيما يتعلق بأحد المطلعين على مؤسسة الائتمان والأشخاص المرتبطين بها إلى رأس مال البنك. لا يمكن أن تتجاوز القيمة: 3٪. اعتبارًا من 01.01.2012 - 0.86٪ اعتبارًا من 01.01.2013 - 0.9٪ اعتبارًا من 01.01.2014 - 0.93٪.

لأول مرة في روسيا ، تم تقديم مؤشر يحد من حصة استخدام رأس مال البنك للحصول على أسهم (أسهم) كيانات قانونية أخرى. هذا المؤشر هو H12 ، محسوبًا كنسبة من الأموال المستثمرة والخاصة لمؤسسة ائتمانية. يُفهم الاستثمار على أنه استحواذ البنك على حصص المشاركة وأسهم الكيانات القانونية الأخرى. تم تعيين الحد الأقصى المسموح به لقيمة H12 عند 25٪. بلغت مؤشرات بنك Rusfinance LLC كما في الفترة المشمولة بالتقرير 0.01٪ اعتبارًا من 1 يناير 2012 ، و 0.14٪ اعتبارًا من 1 يناير 2013 ، و 0.65٪ اعتبارًا من 1 يناير 2014.

وبالتالي ، بناءً على البيانات المقدمة ، يمكننا أن نستنتج أنه لا يوجد مؤشر يتجاوز القيمة القصوى / الدنيا المسموح بها. وبالتالي ، هناك سبب للاعتقاد بأن Rusfinance Bank LLC هو اليوم بنك مستقر ومزدهر ماليًا.

لتحليل أكثر اكتمالا ، سنقوم بحساب وتقييم نسب الملاءة المالية (الجدول 6).

الجدول 6 - مؤشرات أداء عمليات الائتمان والاستثمار لبنك Rusfinance LLC للأعوام 2011 - 2013

تابع الجدول 6

معامل في الرياضيات او درجة الاستقرار العام
معامل في الرياضيات او درجة العائد على الأصول
نسبة كفاية رأس المال
نسبة كفاية رأس المال
معامل في الرياضيات او درجة سيولة كاملة
معدل العائد على رأس المال
العائد على الأصول
نسبة العائد
معامل حصة الربح في دخل البنك

وبالتالي ، فإن نسبة السيولة الفورية (K1) تسمح بتقدير حصة التزامات البنك التي يمكن سدادها عند الطلب على حساب الأصول السائلة "من الدرجة الأولى".

يوضح مستوى كسب الأصول (K2) حصة الأصول التي يشغلها كسب الأصول. نظرًا لأن جميع الأصول المدرة للدخل تقريبًا محفوفة بالمخاطر ، فإن نصيبها المرتفع للغاية يزيد من عدم استقرار البنك وخطر عدم السداد ، سواء بالنسبة للعمليات الجارية أو التزاماته. في الوقت نفسه ، يجب أن يكون مبلغ الأصول المربحة كافياً حتى يتمكن البنك من تحقيق التعادل. يعتبر من الطبيعي إذا كانت حصة الأصول المربحة 65-75٪ أو أقل ، ولكن بشرط أن يزيد دخل البنك عن مصروفاته.

يتيح لك معامل الاستقرار الكلي (K4) مقارنة التدفقات متعددة الاتجاهات للفوائد التي يتلقاها البنك ويدفعها ، بالإضافة إلى الدخل والمصروفات لجميع أنواع الأنشطة المصرفية. من أجل أن يظل البنك قابلاً للاستمرار ، يجب تغطية تكاليف العمليات والاستثمارات من الدخل المتولد ، وإذا لم تكن كافية ، فيمكن عندئذٍ وصف البنك بأنه غير فعال. يجب ألا تتجاوز قيمة معامل الاستقرار الكلي 1.

تسمح لك نسبة العائد على الأصول (K5) بتحديد مستوى الربحية لجميع الأصول. قد يكون معدل العائد المنخفض نتيجة لسياسات الإقراض والاستثمار المتحفظة ، فضلاً عن تكاليف التشغيل المفرطة. قد تكون نسبة الربح إلى الأصول المرتفعة نتيجة لعملية البنك الفعالة ، وارتفاع معدلات العائد على الأصول. في الحالة الأخيرة ، قد يعرض البنك نفسه لمخاطر كبيرة. هذا ليس بالضرورة أمرًا سيئًا ، حيث من المحتمل أن يكون أداء البنك جيدًا مع أصوله ، على الرغم من عدم استبعاد الخسائر الكبيرة المحتملة.

تُظهر نسبة كفاية رأس المال (K6) الحصة في هيكل المطلوبات التي يشغلها رأس مال البنك. كلما زادت حصته ، زادت موثوقية واستقرار عمل البنك. يعتبر مستوى رأس المال كافياً إذا كانت التزامات البنك تبلغ 80-90٪ من عملة الميزانية العمومية للبنك.

نسبة السيولة الكاملة (K7) تميز توازن السياسة النشطة والسلبية للبنك لتحقيق السيولة المثلى. علاوة على ذلك ، يجب أن تتجاوز الأصول السائلة قيمة الخصوم المتداولة للبنك. من ناحية أخرى ، يميز هذا قدرة البنك على سداد التزاماته على المدى الطويل أو في حالة تصفية البنك. كما يشير إلى ما إذا كان البنك ينفق الأموال التي تم جذبها (العملاء) لاحتياجاته الخاصة.

بالإضافة إلى ذلك ، هناك عدد من المعاملات التي تميز ربحية البنك وربحيته.

معدل العائد على رأس المال. توضح هذه النسبة مدى فعالية استخدام أموال المالكين. القيمة المثلى هي 0.1-0.2. على سبيل المثال لدينا ، لا تقع القيم ضمن هذا الفاصل الزمني ، مما يشير إلى أن أموال المالكين لا تستخدم بكفاءة.

يعكس هذا المعامل كفاءة إدارة البنك ويوضح مقدار الربح الذي تحققه وحدة نقدية واحدة من أموال البنك المستثمرة في الأصول ، أي مدى فاعلية اكتتاب البنك لأمواله الخاصة والمقترضة. من خلال ربط الربح بقيمة أصول البنك ، يمكننا الحكم على فعالية سياسة الاستثمار التي تتبعها إدارة البنك.

في المقابل ، يعتمد ربح الأصول بشكل مباشر على العائد على الأصول (Р3) وحصة الربح في دخل البنك (Р4).

يتميز العائد على الأصول بنشاط البنك من حيث توزيع الأصول ، أي القدرة على تحقيق الدخل.

استنادًا إلى البيانات الواردة في الجدول 5 ، يمكن استنتاج أن البنك يمكنه سداد نصيب المطلوبات المطلوبة عند الطلب الأول من الأموال السائلة المتاحة.

بتلخيص القسم الأول ، يمكننا القول بثقة أن Rusfinance Bank LLC هو بنك موثوق به ومستقر ويتواءم تمامًا مع المهام المحددة.

3 ـ مشكلات وآفاق تطوير أنشطة الإقراض والاستثمار للبنوك التجارية

حاليًا ، يتم تطوير الاقتصاد الروسي في ظل ظروف منخفضة للغاية للإقراض ونشاط الاستثمار في القطاع المصرفي.

وفقًا لبيانات دائرة الإحصاءات الحكومية الفيدرالية (الجدول 7) ، تم إجراء الاستثمارات واستمرارها من قبل الشركات الروسية بشكل أساسي على نفقتها الخاصة (الربح ، صندوق الإهلاك ، إلخ).

الجدول 7 - مصادر استثمارات الشركات الروسية في الأصول الثابتة للفترة 2010 - 2013

المؤشرات
	المبلغ ، مليار روبل		المبلغ ، مليار روبل		المبلغ ، مليار روبل		المبلغ ، مليار روبل
الاستثمارات رئيسيا العاصمة ، بما في ذلك:
الصناديق الخاصة
الاعتمادات

يعتبر القرض المصرفي الشكل الرئيسي للتمويل الخارجي للمؤسسات ، إلا أن حصة القروض المصرفية في مصادر الاستثمار على مدى السنوات الأربع الماضية لم تتجاوز 10٪. هذا المؤشر منخفض للغاية ، على الرغم من حقيقة أن جذب الأموال من مصادر خارجية يسمح لك بتسريع عملية تنظيم مؤسسة جديدة ، وضمان استمرارية عملية الاستنساخ ، ويسمح لك بالتطور بشكل أسرع من الناحية الكمية والنوعية.

البنوك ، التي تقوم بتعبئة الأموال بأحجام وشروط مختلفة ، لديها الفرصة لعمل استثمارات ائتمانية واستثمارية في الإنتاج بالمقدار وللفترات التي يحتاجها المقترضون. ومع ذلك ، هناك عدد من المشاكل التي تعيق أنشطة الإقراض والاستثمار الضخمة والفعالة للبنوك. نتيجة للدراسة ، قضايا مثل:

معدلات فائدة عالية على القروض المقدمة ؛

حصة منخفضة من الإقراض طويل الأجل ؛

تخفيض حصة الاستثمارات في الأوراق المالية لصالح محفظة القروض ، مبلغ صغير من المحفظة الاستثمارية في إجمالي حجم الاستثمارات في الأوراق المالية.

دعنا نفكر في كل مشكلة على حدة.

1) ظلت مشكلة أسعار الفائدة المرتفعة ذات صلة طوال تاريخ وجود النظام المصرفي الروسي. وهو سبب النمو المقيد في نشاط المقترضين ، مما يؤدي إلى زيادة التكاليف وانخفاض الأرباح في القطاع الحقيقي للاقتصاد. بالنسبة للبنوك ، ينعكس هذا في فرص النمو المنخفضة بشكل كبير وزيادة المخاطر.

يكون متوسط ​​هيكل سعر الفائدة على القرض لمحفظة قروض الروبل للبنك كما يلي: يتم تحديد حوالي 46٪ من سعر الفائدة على القرض من خلال توافر الموارد المالية من البنك وسعرها. النسبة المتبقية البالغة 56٪ من سعر الفائدة هي هامش البنك ، وتتأثر بالحسومات على الاحتياطيات وتكاليف الموظفين وأنشطة التشغيل والضرائب والأرباح.

هناك رأي مفاده أن المحرك الرئيسي لارتفاع أسعار الفائدة على القروض هو ارتفاع هوامش البنوك (أو المبالغة في تقدير المخاطر). ومع ذلك ، فإن معدلات الإقراض من الناحية النظرية فقط تعتمد على هذه العوامل. يتم إضافة تقييم المخاطر والهامش وفقًا للمبدأ المتبقي - اعتمادًا على معدلات توفير السيولة من قبل بنك روسيا.

العامل الأكثر أهمية هو كمية السيولة التي يوفرها بنك روسيا للسوق. إذا قام البنك ، عند مستوى السيولة الحالي ، بخفض أسعار الفائدة ، فسوف تنفد موارده المجانية بسرعة كبيرة. تسترشد البنوك في سياسة أسعار الفائدة لديها بنسبة القروض والودائع ، والتي يجب أن تميل إلى 100 ٪ ، أي أن حجم القروض يجب أن يتوافق مع حجم الودائع.

وبالتالي ، فإن السبب الرئيسي لارتفاع أسعار الفائدة هو نقص السيولة في القطاع المصرفي.

2) يلعب الائتمان طويل الأجل دورًا مهمًا في اقتصاد الدولة كمصدر للأموال لتكوين وتحسين الأصول الثابتة للاقتصاد الوطني. بالنسبة للبنوك ، فإن الإقراض طويل الأجل لا يقل أهمية - من خلال إصدار قروض طويلة الأجل ، تشكل البنوك عملاء مستقرين تمامًا ، وليست هناك حاجة لإجراء مفاوضات متكررة مع العملاء ، وتتنوع المخاطر.

في الوقت نفسه ، عندما يتم استخدام القروض طويلة الأجل التي تتلقاها المؤسسات العميلة لإعادة التجهيز وإعادة الإعمار ، يتوسع إنتاجها ويزداد ربحيتها ، وهو أيضًا عامل إيجابي للبنك. في كل عام ، تتزايد حصة الإقراض طويل الأجل من قبل البنوك الروسية ، لكنها ظلت منخفضة في عام 2013 وبلغت 41٪ من إجمالي حجم القروض الصادرة.

للمقارنة ، أكثر من 60٪ من القروض طويلة الأجل في الولايات المتحدة وأوروبا الغربية.

لتحديد أسباب الحصة المنخفضة للإقراض طويل الأجل ، دعونا ننظر في حجم الودائع التي تجتذبها البنوك والقروض الصادرة عند الاستحقاق (الجدول 8 والجدول 9).

لا تشير إحصائيات بنك روسيا إلى شروط قروض الأفراد ؛ لذلك ، يُؤخذ حجم قروض الرهن العقاري الصادرة على أنه حجم الإقراض طويل الأجل للأفراد. يتجاوز نضجها في معظم الحالات 3 سنوات.

الجدول 8 - الحجم الإجمالي للودائع (الودائع) للأفراد والكيانات القانونية من قبل بنوك الاتحاد الروسي حسب الشروط في 2010 - 2013 ، مليون.

مصطلح الإيداع
حفظ في شباك
لمدة تصل إلى 30 يومًا
لمدة 31 إلى 90 يومًا
لمدة 91 إلى 180 يومًا
لمدة 181 يومًا إلى سنة واحدة
لمدة 1 إلى 3 سنوات
لأكثر من 3 سنوات

الجدول 9 - المبلغ الإجمالي للقروض الممنوحة للأفراد والكيانات القانونية من قبل بنوك الاتحاد الروسي ، والتي يتجاوز تاريخ استحقاقها 3 سنوات للفترة 2010 - 2013 ، مليون.

كشف تحليل الجدولين 8 و 9 عن وجود تباين جوهري في شروط الودائع والقروض الصادرة. في عام 2013 ، بلغ حجم القروض طويلة الأجل الصادرة 8860148 روبل ، في حين بلغ حجم الودائع طويلة الأجل لنفس الفترة 2064.090 روبل فقط. من الواضح أن هناك نقصًا كبيرًا في الموارد طويلة الأجل في القطاع المصرفي ، مما يعيدنا إلى نقص السيولة الذي نوقش أعلاه.

يختلف الوضع في إقراض الشركات الصغيرة والمتوسطة. وفقًا لوكالات الإحصاء ، فإن حوالي 62٪ من محفظة القروض الحالية للشركات الصغيرة والمتوسطة الحجم اليوم هي قروض قصيرة الأجل ، و 20٪ أخرى - قروض ذات آجال استحقاق تصل إلى ثلاث سنوات. البنوك ، التي تمتلك قدرًا محدودًا من الموارد طويلة الأجل ، تقدمها للعملاء الذين يبدو أنهم الأكثر أهمية بالنسبة للبنك ، وغالبًا ما يكون هؤلاء عملاء من قطاع الشركات. بالنسبة للشركات الصغيرة ، تقنع البنوك العملاء في هذا القطاع بأن احتياجاتهم المالية يمكن تلبيتها على أفضل وجه من خلال قروض قصيرة الأجل. تدريجيًا ، أصبحت ممارسة إصدار قروض قصيرة الأجل لرجال الأعمال الذين تقدموا بطلبات للحصول على قرض استثماري طويل الأجل مع وعد بإطالة أمد اتفاقية القرض منتشرة على نطاق واسع في القطاع المصرفي في روسيا.

3) على الرغم من التنوع الكبير في العمليات المصرفية في سوق الاستثمار ، إلا أن القطاع المصرفي في الاقتصاد الوطني يظهر ميلًا لتقليص حجم محفظة الأوراق المالية لصالح محفظة الائتمان. في عام 2013 ، بلغ حجم الاستثمارات المالية للبنوك في الأوراق المالية 8077 مليار روبل. تسود الاستثمارات في التزامات الديون في المحفظة ، حيث تمثل ما يقرب من 70 ٪ من إجمالي الاستثمار في عام 2013 ، في حين أن أكثر من نصف سندات الدين للبنوك الروسية هي التزامات محولة دون إلغاء الاعتراف ، أي أنها تستخدم كضمان لمعاملات إعادة الشراء. تمثل الاستثمارات في الأوراق المالية للأسهم 9.7٪ فقط من إجمالي الاستثمار.

وبالتالي ، فإن سوق الأوراق المالية للبنوك الروسية هو أداة مساعدة لشراء الأوراق المالية من قائمة لومبارد لبنك روسيا والحصول على سيولة إضافية مقابل أمنها ، ومكون الاستثمار في الاستثمارات في الأوراق المالية صغير جدًا.

الاستثمار في الأوراق المالية هو بديل مباشر لأنشطة الإقراض. سوق الأوراق المالية هو نظام أكثر حداثة وكفاءة لجذب الموارد من قبل الشركات.

في البلدان المتقدمة ، وفقًا للتقديرات الحالية ، يأتي ما يصل إلى 75٪ من الموارد المالية الخارجية من سوق الأوراق المالية ، بينما في روسيا يظل القرض المصرفي المصدر الرئيسي ، وسوق الأوراق المالية هو أداة مساعدة للبنوك للحصول على سيولة إضافية لإصدارها. المزيد من القروض.

من المعروف أن سوق الأوراق المالية يعاني من عدد من المشاكل ، مثل التخلف ، وانخفاض جاذبية الاستثمار لعدد كبير من الشركات المصدرة الروسية ، ومجموعة واسعة من المخاطر ، وما إلى ذلك. يمكن للبنوك ، في رأينا ، أن تصبح المحرك الرئيسي ل تطوير البورصة والتغلب على مشاكلها القائمة. للقيام بذلك ، من الضروري إيجاد مصدر سيولة مهم للبنوك ، مما سيسمح لها بإعادة توجيه أنشطتها في سوق الأوراق المالية من شراء الأوراق المالية الخاضعة للتعهد بالاستثمارات من أجل توليد الدخل في المستقبل.

وبالتالي ، فإن المشكلة الرئيسية للإقراض وأنشطة الاستثمار للبنوك الروسية هي نقص السيولة.

من بين المصادر الهامة للسيولة ، في رأينا ، توريق الموجودات المالية. في البلدان المتقدمة اقتصاديًا ، يعتبر التوريق أحد المصادر الرئيسية والأكثر كفاءة للموارد لمؤسسات الائتمان. بالمعنى الواسع للكلمة ، فإن التوريق يعني أحد أشكال إعادة شراء الديون. في الممارسة المصرفية ، يُفهم على أنه "استبدال القروض غير السوقية بأوراق مالية قابلة للتداول بحرية ، مما يستلزم تحويل التزامات القروض إلى مؤسسة الائتمان التي نفذت ذلك". في تفسير ضيق ، هذا هو "الأسلوب الذي تتمثل فكرته الرئيسية في شطب الأصول المالية من الميزانية العمومية للمؤسسة وإعادة تمويلها عن طريق إصدار الأوراق المالية في الأسواق الدولية وأسواق رأس المال."

يبدو التوريق الكلاسيكي هكذا. البنوك (في الممارسة الدولية - المنشئون) تصدر قروضًا للأفراد (المقترضين) ، وتتلقى الضمانات العقارية - قروض الرهن العقاري ، وحقوق المطالبة التي تبيعها شركة SPV (وفقًا لقانون الاتحاد الروسي "بشأن سندات الرهن العقاري" ، إلى وكيل الرهن العقاري). تقوم هذه البنوك بإنشاء قروض عقارية خاصة بها على أساس الرهون العقارية أو شرائها من مؤسسات الإقراض الأخرى. هذه الرهون العقارية المباعة من قبل SPV تشكل ضمانات لسندات الرهن العقاري التي تصدرها. لتقليل تكلفة إصدار هذه السندات وتحسين الضرائب ، يقع SPV في الخارج. من عائدات التنسيب ، تدفع SPV مقابل الرهون العقارية المكتسبة إلى المنشئ ، الذي يخدم الأصول المورقة ، ويتلقى المستحقات ، ويديرها ، وإذا لزم الأمر ، يضمن تحصيلها في المحكمة. ويتم تحويل الأموال التي يتلقاها المنشئ من المقترضين إلى الشركة ذات الغرض الخاص للتسويات مع المستثمرين ، الذين يدفع لهم فائدة على سندات الرهن العقاري والمبلغ الأصلي في الوقت المحدد.

في روسيا ، بدأ استخدام التوريق مؤخرًا نسبيًا ولم يتم استخدامه بشكل كافٍ. في السنوات الأخيرة ، تم الانتهاء من أكثر من 35 عملية توريق لأصول الرهن العقاري الروسية التي تبلغ قيمتها أكثر من 200 مليار روبل. إن العامل المحدد الرئيسي الذي يعيق تطور سوق التوريق هو العدد الصغير من المستثمرين النظاميين الذين يشكلون الطلب على الأوراق المالية للرهن العقاري وغير الرهن. لا يوجد سوى اثنين منهم في روسيا - شركة الإدارة الحكومية لصندوق المعاشات التقاعدية للاتحاد الروسي (Vnesheconombank) ، ووكالة الإقراض العقاري للإسكان ، في حين أن مبالغها المالية للاستثمار محدودة للغاية. لذلك ، من الضروري توسيع دائرة المستثمرين النظاميين لجذب المستثمرين من القطاع الخاص. خطوة مهمة ، في رأينا ، يمكن أن تكون جذب الأموال من صناديق التقاعد غير الحكومية.

لا يمكن تحديد تكلفة التمويل باستخدام التوريق إلا بعد إيداع الأوراق المالية. في الوقت نفسه ، وفقًا للخبراء ، يمكن استخدام نتائج عمليات التوظيف من قبل البنوك الأخرى كمبدأ توجيهي. نتيجة لتحليل معاملات التوريق التي أجرتها البنوك الأخرى ، يمكن استنتاج أن سعر الموارد المالية الإضافية التي يتلقاها البنك سيكون حوالي 7-8.5٪. يعتمد حساب تكاليف المعاملات على عوامل مختلفة: عمر المحفظة ، حجم المعاملة ، إلخ.

تقدير تقريبي في حدود 0.4-0.8٪. نتيجة لذلك ، لدينا متوسط ​​تكلفة تمويل يقترب من 8.35٪ سنويًا. للمقارنة ، تبلغ تكلفة جذب الودائع المنزلية من قبل البنوك لمدة تزيد عن ثلاث سنوات حوالي 9٪ سنويًا ، مما يجعل التوريق مصدرًا أكثر ربحية للسيولة بالنسبة للبنوك. يمكن استخدام أموال إضافية لخفض أسعار الفائدة على القروض ، وزيادة حجم الإقراض طويل الأجل ، وتقليل الاستثمار في الأوراق المالية المضمونة وزيادة الاستثمار في سوق الأوراق المالية.

خاتمة

البنوك هي الحلقة المهيمنة في النظام المالي للبلاد ، والتي تشبع اقتصاد الاتحاد الروسي بالموارد المالية. وفي الوقت نفسه ، تسعى إلى تعظيم مستوى كفاءة أنشطة الإقراض والاستثمار من خلال تحديد المجالات ذات الأولوية للاستثمار.

يتم تحديد الطرق المثلى للاستثمار في عملية نمذجة الأنشطة الائتمانية والاستثمارية للبنك ، مما يستلزم تطوير منهجية تهدف إلى تقييم فعالية أنشطة الائتمان والاستثمار للبنك.

نظرًا لأن الاختيار الصحيح لاستراتيجية الائتمان والاستثمار للبنك وتنفيذها الفعال يعتمدان بشكل مباشر على الفهم الصحيح للغرض من أداة الإدارة هذه ، فإن تحديد جوهر هذا المفهوم يتطلب دراسة أعمق.

في الأدبيات الاقتصادية ، مصطلح "الاستثمار" يعني ، كقاعدة عامة ، الأموال المستثمرة في الأوراق المالية لفترة طويلة. هذا انعكاس نظري للعلاقات الاقتصادية الواقعية ، حيث أن آليات الاستثمار في اقتصاد السوق مرتبطة بشكل مباشر بسوق الأوراق المالية. كما أن مصطلح "استثمارات" يعني: جميع اتجاهات توظيف موارد البنك. معاملات توظيف الأموال لفترة معينة من أجل توليد الدخل. في الحالة الأولى ، تشمل الاستثمارات النطاق الكامل للعمليات النشطة للبنك التجاري ، وفي الحالة الثانية ، عنصر المدة.

الاتجاهات الرئيسية للمشاركة المصرفية في الاستثمارات هي: استثمار الأموال ، نيابة عن العميل وعلى حساب البنك ، في المساهمات في رأس المال ، والأسهم ، والأوراق المالية ؛ تراكم الأموال من قبل البنوك لأغراض الاستثمار ؛ توفير قروض استثمارية.

تمارس البنوك التجارية أنشطتها الاستثمارية على حساب الموارد المقترضة أو المجتذبة أو الخاصة. نظرًا لأن البنوك تشكل مواردها من خلال تعبئة رؤوس أموالها ومدخرات العملاء والأموال المجانية الأخرى بهدف رئيسي هو استخدامها المربح والمربح.

من أهم مصادر ربح البنك تنفيذ أنشطة الإقراض. يرتبط ظهور الإقراض المصرفي بحل قيود معينة. إن بناء علاقات ائتمانية على أساس مبدأ المقرض - المقترض من شأنه أن يعيق توسيع حدود الائتمان وجاذبيته للمواضيع ، لأن تنظيم مثل هذه العلاقات سيكون أكثر تكلفة وأبطأ وأكثر خطورة وأكثر إزعاجًا.

أدت الحاجة إلى التغلب على هذه التناقضات إلى تطوير الوساطة المالية كنشاط لتراكم رأس المال النقدي الحر ووضعه بين المقترضين. وبالتالي ، فإن تطوير النشاط الائتماني للبنك لا يرجع إلى ظهور حاجة الكيانات التجارية للحصول على قرض ، ولكنه استمرار منطقي لوظيفة الوساطة المالية.

في الأدبيات الاقتصادية ، لا يوجد تعريف واضح لمفهوم "النشاط الائتماني للبنك" ، ومعظم العلماء يقرونه بمفهومي "النشاط الائتماني للبنك" و "العمليات الائتمانية للبنك". تعود استحالة تحديد الهوية ، أولاً ، إلى الاختلاف في محتواها ، وثانيًا ، بسبب الاختلاف في تفسير كلمتي "العملية" و "النشاط" ، لأن الأخير بمعناه الواسع يعني تطبيق عمل الفرد. إلى شيء ، عمل ، مهنة ، نشاط ، أفعال ، عمل الناس في أي منطقة ، إلخ.

أتاحت دراسة الأدبيات الاقتصادية صياغة تعريف لمفهوم "النشاط الائتماني والاستثماري للبنك" كنشاط يتم تنفيذه وفقًا لمفهوم تطوير البنك على أساس نظام من التدابير يهدف إلى الاستخدام الفعال للموارد والتقنيات والكفاءات المتاحة وتنسيقها ، مع مراعاة تنوع مناخ الائتمان والاستثمار في الدولة لتحقيق الهدف التدريجي لأنشطة البنك.

يتكون تنفيذ النشاط الائتماني للبنك من المراحل التالية: تشكيل سياسة الائتمان. المعدات المادية والتقنية لأقسام الائتمان ؛ تطوير البرمجيات؛ تنفيذ عمليات الائتمان. إدارة مخاطر الائتمان المصرفي ؛ تحليل النشاط الائتماني للبنك.

بالإضافة إلى مصاريف الفوائد ، من الضروري إنفاق أموال كبيرة لضمان المراحل التحضيرية والمراحل الوظيفية التالية لأنشطة الإقراض الخاصة بالبنك. حتى بالنسبة لتنفيذ كل عملية فردية ، لا يلزم توفير موارد ائتمانية فحسب ، بل يتطلب أيضًا توفير إجراءات ائتمانية للنظر في مشاريع الائتمان ودعمها ، الأمر الذي يتطلب تكاليف مالية لصيانة موظفي البنك ومعداته. لذلك ، إذا تم تضمين المصاريف غير الربوية بالإضافة إلى ذلك في حسابات فعالية أنشطة الإقراض والاستثمار للبنك ، فقد تتحول النتيجة إلى سلبية ، على الرغم من الربحية العالية التي تؤخذ في الاعتبار مع إدراج مصاريف الفائدة فقط. أيضًا ، في الظروف الحديثة ، تكتسب مبادئ الإقراض العقلاني أهمية خاصة ، حيث تتطلب تقييمًا موثوقًا ليس فقط لموضوع الضمان ، وموضوعه وجودته ، ولكن أيضًا لمستوى الهامش وربحية عمليات الإقراض وتقليل المخاطر.

يتم تقييم فعالية أنشطة الإقراض والاستثمار في البنك بشكل رئيسي على مستوى نسبة الفرق بين إيرادات الفوائد ومصاريف الفائدة إلى حجم الأصول المتضمنة لذلك. في الوقت نفسه ، يعطي تنفيذ جميع مراحل أنشطة الائتمان والاستثمار للبنك أسبابًا للتأكيد على أن مصروفات الفائدة ليست سوى عنصر واحد من هيكل التكلفة الإجمالية لهذا النشاط.

بعد دراسة جوهر أنشطة الإقراض والاستثمار للبنوك ، يمكننا استخلاص النتائج التالية:

من أجل الاستخدام الفعال للموارد التي يتم جذبها ، تستثمر البنوك في الأوراق المالية. من أجل الحصول على أقصى مستوى من الربح ، يتم شراء الأصول عالية الربحية بمستوى مثالي من المخاطر والسيولة ؛

تطور النشاط الائتماني والاستثماري للبنك كاستمرار لوظيفة الوساطة المالية للبنوك ؛

لضمان المستوى الأمثل لنشاط الائتمان والاستثمار ، من الضروري ضمان تشكيل سياسة ائتمانية ، وتوفير الموارد اللازمة لإدارات الائتمان ؛

لأغراض الإقراض الفعال وأنشطة الاستثمار ، من الضروري الالتزام بمبادئ الإقراض والتنبؤ بموضوعية بمستوى ربحية عمليات الإقراض ، واتخاذ تدابير للحد من مخاطر الائتمان.

على وجه الخصوص ، بالنسبة لبنك Rusfinance LLC ، يجب أن تكون المجالات ذات الأولوية في أنشطة الإقراض والاستثمار هي: الإقراض للأفراد والكيانات القانونية ، فضلاً عن تغيير الأولويات في تكوين محفظة الأوراق المالية.

لضمان نمو محفظة القروض والاستثمارات ، من الضروري زيادة حجم رأس مال البنك الخاص والودائع للأفراد.

بالنسبة لبنك Rusfinance LLC ، يمكننا أن نوصي بمواصلة الاستثمار في الأوراق المالية وإقراض الكيانات القانونية. ومع ذلك ، يجب ألا تتجاوز حصة المعاملات مع الأوراق المالية 30-35٪ من حجم المعاملات الائتمانية ، لأنها أقل ربحية.

من أجل نمو محفظة القروض والاستثمارات ، نوصي بزيادة حجم الودائع المادية. الأشخاص والمطلوبات وحجم ودائع الكيانات القانونية. يمكن استخدام هذه المنهجية لتقييم فعالية أنشطة الإقراض والاستثمار الخاصة بالبنك من قبل البنك في عملية تطوير ونمذجة أنشطة الإقراض والاستثمار.

قائمة المصادر المستخدمة

• الاتحاد الروسي. القوانين. القانون المدني للاتحاد الروسي (الجزء الأول) [مورد إلكتروني]: القانون الاتحادي بتاريخ 08/05/2000 ، رقم 117-FZ (بصيغته المعدلة في 01/01/2013). // النظام القانوني المرجعي (SPS) "Consultant Plus".
• القانون الاتحادي "بشأن البنوك والنشاط المصرفي" [مورد إلكتروني]: القانون الاتحادي رقم 395-1 بتاريخ 2 ديسمبر 1990 (بصيغته المعدلة في 1 يناير 2013) // Consultant Plus Legal Reference System (SPS).
• القانون الاتحادي "بشأن البنك المركزي للاتحاد الروسي (بنك روسيا)" [مورد إلكتروني]: القانون الاتحادي رقم 86-FZ المؤرخ 10 يوليو 2002 (بصيغته المعدلة في 21 يوليو 2014) // نظام استشاري بالإضافة إلى نظام مرجعي قانوني (SPS).
• بوكاتو ، ف. البنوك والعمليات المصرفية في روسيا: كتاب مدرسي / V.I. Bukato // المالية والإحصاء ، 2011. - 295 ص.
• فينوغرادوفا ، تي إن. العمليات المصرفية: درس. - روستوف غير متوفر: "فينيكس" ، 2012. - 361 ص.
• النقود والائتمان والبنوك: كتاب مدرسي للجامعات / محرر. Lavrushina OI ، محرر. الثالثة ، المنقحة ، الإضافة. - م: KNORUS، 2012. - 482 ص.
• جوكوف ، إي. البنوك والعمليات المصرفية: كتاب مدرسي للجامعات / إي. جوكوف // البنوك والتبادلات: UNITI ، 2012. - 471 صفحة.
• كوليسنيكوف ، ف. الأعمال المصرفية: كتاب مدرسي / V.I. كوليسنيكوف // المالية والإحصاءات ، 2011. - 268 ص.
• بانوفا ، جي إس. تحليل الوضع المالي للبنك التجاري: دليل الدراسة / G.S. بانوفا // المالية والإحصاءات ، 2011. - 402 ص.
• تافاسييف ، إيه. البنوك: إدارة مؤسسة ائتمانية: دليل الدراسة / صباحًا. تافاسييف. - م: "Dashkov and K" ، 2011. - 668 ص.
• فولوشين ، ك. سوق الإقراض الروسي والأزمة في الأسواق العالمية // الإقراض المصرفي. - 2012. - رقم 1. - ص 7-10.
• Goncharov، S. الإقراض والتوريق في روسيا // النشرة المالية. - 2012. - رقم 7. - ص 9.
• جورباتشوف ، أ. منهجية تقييم مخاطر الائتمان للمقترض // الإقراض المصرفي. - 2012. - رقم 4. - ص .3.
• جرادوفا ، إس. تحليل الجدارة الائتمانية ودورها في عمل البنك // الممول. - 2011. - رقم 6. - ص 42 - 45.
• جروشيف ، أ.ر. المشاكل الفعلية لأنشطة الائتمان والاستثمار للبنوك الروسية / A.R. Groshev // الاقتصاد والإدارة الحديثة: النظرية والتطبيق. - 2014. - رقم 39. - س 13-20.
• إروخين ، ن. أسعار الفائدة للبنوك التجارية: المستوى والعوامل // المال والائتمان. - - رقم 5 - ص 13 - 15.
• زوتوفا ، ا. تعهدات الإقراض الناجح // الإقراض المصرفي. - 2011. - رقم 6. - س 12.
• Kazakov ، A. مشاكل تطوير نظام الائتمان في المرحلة الحالية // سوق الأوراق المالية. - 2012. - رقم 10. - س 8-10.
• كوتكوفسكي ، في. الابتكارات الائتمانية والاستثمارية للبنك التجاري: تقييم الكفاءة والقطاع الاستراتيجي / V.S. Kotkovsky // مشاكل الاقتصاد. - 2014. - رقم 3. - س 294-298.
• لونتوفسكي ، جي. القطاع المصرفي في روسيا: تحسين الظروف المصرفية // المال والائتمان. - - رقم 5. - س 11.
• ميكيشينكو ، أ. مخاطر الائتمان في أنشطة البنك التجاري / المال والائتمان. - 2013. - رقم 4. - س 7-10.
• نوسوف ، أ. هيكل المحافظ الائتمانية للبنوك الروسية // التمويل والائتمان. - - رقم 3. - ص 12 - 13.
• نيكونوفا ، آي. تقييم فاعلية الأنشطة الائتمانية والاستثمارية للبنك / I.A. نيكونوفا // معهد العمل لتحليل النظام التابع لأكاديمية العلوم الروسية. - 2013. - رقم 1. - ص 77-84.
• ستروجونوف ، أ. السياسة الائتمانية لبنك تجاري / أ. Strogonov // الاقتصاد والإدارة. - 2014. - رقم 2. - ص 190 - 193
• سوسكايا ، إ. تقييم مخاطر البنوك في إقراض الكيانات القانونية / البنوك. - 2013. - رقم 9. - ص .8.
• فيدوتوفا ، ج. ملامح النشاط الاستثماري للبنوك التجارية في روسيا / G.V. Fedotova // نشرة القضاء. - 2014. - رقم 4-2. - ص 83-86.

تحميل: ليس لديك حق الوصول لتنزيل الملفات من خادمنا.

تمويل الدولة والكيانات

UDC 336.71 DOI: 10.18413 / 2409-1634-2016-2-4-53-61

Kostrovets L.B. Kirizleeva A. S.

الإمكانيات الائتمانية والاستثمارية للبنوك. الجانب الإقليمي

[بريد إلكتروني محمي]غزاله

SEI HPE "جامعة ولاية دونيتسك للإدارة" ، شارع. Chelyuskintsev، 163a، Donetsk، 283015

[بريد إلكتروني محمي] en

حاشية. ملاحظة

لإنشاء المؤسسات المصرفية والحفاظ عليها في حالة مستقرة ، من الضروري الإدارة الفعالة لجميع التدفقات النقدية ، والتي تنعكس من خلال إدارة الأدوات المالية ، والتي تنعكس في الأصول والخصوم والمطالبات والمطلوبات خارج الميزانية العمومية. الأدوات المالية الصالحة في الحاضر والماضي والمستقبل ، بما في ذلك المطالبات والمطلوبات خارج الميزانية العمومية ، والمؤسسات المصرفية تتلقى أو تدفع في المستقبل ، مما يؤثر بشكل مباشر على نتائج العمليات والوضع المالي. يكشف المقال عن ميزات العمل المصرفي الفعال ؛ يتم التحقق من المؤشرات التي تؤثر على كفاءتها ؛ يتم تحليل أداء البنوك التجارية وفقًا لمؤشراتها الكمية والنوعية الرئيسية ؛ يدرس العلاقة بين السمات الإقليمية وأنشطة الائتمان والاستثمار للبنوك ، وتأثيرها على الأداء الفعال للبنوك في مختلف المناطق ؛ يتم إجراء تحليل لموقع البنوك التجارية على أراضي أوكرانيا. الكلمات الأساسية: النظام المصرفي ؛ الكفاءة المصرفية ربح؛ إدارة الأصول والخصوم ؛ استثمارات مصرفية؛ السمات الإقليمية نشاط الائتمان والاستثمار ؛ منطقة

لاريسا ب. كوستروفيتس أليسا س. كيريزليفا

إمكانية الاستثمار الائتماني للبنوك. الجانب الإقليمي

المؤسسة التعليمية الحكومية للتعليم المهني العالي "جامعة ولاية دونيتسك للإدارة"

163 أ شارع تشيليوسكينتسيف ، دونيتسك ، 283015 ، [بريد إلكتروني محمي]المؤسسة التعليمية الحكومية للتعليم المهني العالي "جامعة ولاية دونيتسك للإدارة" 163 أ شارع تشيليوسكينتسيف ، دونيتسك ، 283015 ، [بريد إلكتروني محمي]

لإنشاء المؤسسات المصرفية والحفاظ عليها في حالة مستقرة ، يجب إدارة جميع التدفقات النقدية بكفاءة ، وهو ما ينعكس من خلال إدارة الأدوات المالية ، والتي يتم الاعتراف بها في الموجودات والمطلوبات والمطالبات والمطلوبات خارج الميزانية العمومية. الأدوات المالية ، التي يمكن تطبيقها في الحاضر والماضي والمستقبل ، بما في ذلك الموجودات والمطلوبات خارج الميزانية العمومية ، تستلم المؤسسات المصرفية أو تدفع في المستقبل ، مما يؤثر بشكل مباشر على نتائج العمليات والوضع المالي.

تبحث المقالة في خصائص العملية المصرفية الفعالة ، وكذلك المؤشرات التي تؤثر على كفاءتها. كما يحلل أداء البنوك التجارية لأوكرانيا من خلال مؤشراتها الكمية والنوعية الرئيسية ؛ يدرس العلاقة بين الخصائص الإقليمية ونشاط الائتمان والاستثمار لبنوك أوكرانيا ، وتأثيرها على الأداء الفعال للبنوك في المناطق المختلفة. تحلل المقالة أيضًا موقع البنوك التجارية على أراضي أوكرانيا.

الكلمات المفتاحية: نظام مصرفي. كفاءة العملية المصرفية. ربح؛ إدارة الأصول والخصوم ؛ استثمارات مصرفية؛ الخصائص الإقليمية نشاط الائتمان والاستثمار ؛ منطقة

بيان المشكلة بشكل عام. في جميع البلدان ، بغض النظر عن النظام الاقتصادي وطريقة تنظيم العلاقات الاجتماعية ، يلعب النظام المصرفي دورًا رئيسيًا. ليس عبثًا أن تتم مقارنة النظام المصرفي غالبًا بنظام الدورة الدموية لاقتصاد الدولة. بعد كل شيء ، هي التي تزود الاقتصاد بالقدر اللازم من الموارد المالية ، وتزود الاقتصاد بحرية حركة رأس المال ، وحسابات كيانات الأعمال ، وإقراض الاقتصاد ، فضلاً عن أداء عدد من الوظائف والمهام الأخرى. من الصعب تخيل اقتصاد دولة متطور بدون نظام مصرفي متطور.

في ظل ظروف التطور السريع اليوم ، يعد النظام المصرفي لأوكرانيا أحد أكثر عناصر الآلية الاقتصادية تطورًا ، حيث بدأ إصلاحه في وقت أبكر من قطاعات الاقتصاد الأخرى ، والذي تم تحديده من خلال الدور الرئيسي للبنوك في حل المشكلات للانتقال إلى اقتصاد السوق. إن المؤسسات المصرفية هي التي تلعب الدور الرئيسي في خلق البيئة المثلى لتركيز رأس المال وحرية حركته ، وتكديس الأموال لإعادة هيكلة الاقتصاد والخصخصة وتطوير ريادة الأعمال.

تتميز كل منطقة في أوكرانيا بأنها اقتصادية ، وطبيعية ، واجتماعية ، ونقل ، وجغرافية

السمات المهمة في تنظيم البنوك وفروعها وأقسامها وتنفيذ الائتمان والاستثمار

النشاط بشكل عام.

تعتبر دراسة السمات الإقليمية لتشكيل واستخدام الائتمان والإمكانات الاستثمارية مهمة ليس فقط للبنوك ، ولكن للنظام المصرفي بأكمله. ويرجع ذلك إلى حقيقة أن المكون الإقليمي لتطور كل بنك هو الأكثر أهمية. بالنظر إلى ذلك ، يمكن للبنوك زيادة حجم أنشطتها وزيادة الأرباح.

تحليل البحوث والمنشورات الحديثة. من المهم أن نفهم ماهية النظام المصرفي ككل وكفاءته ، وهو ما أولاه العلماء كثيرًا من الاهتمام. Lavrushin O.I. يصف النظام المصرفي على النحو التالي: "النظام المصرفي ليس ، أولاً وقبل كل شيء ، نوعًا عشوائيًا ، أو عشوائيًا

مجموعة من العناصر. .. يعبر عن الخصائص التي تميز نفسه ، على عكس الأنظمة الأخرى العاملة في الاقتصاد الوطني. يتم تحديد تفاصيل النظام المصرفي من خلال العناصر المكونة له و

العلاقات بينهم ".

Lavrushina O.I. ملاحظات في الكتاب المدرسي: "النظام المصرفي هو مجموعة ضرورية من البنوك والمؤسسات غير المصرفية والبنية التحتية المصرفية التي تتفاعل بشكل وثيق مع بعضها البعض وتضمن تنميتها المستدامة".

"عند تحليل فعالية النظام المصرفي ، عادة ما يؤخذ في الاعتبار تأثير السمات المحددة للدولة على أنشطة البنوك: هيكل الاقتصاد ، وطبيعة

سياسة الاقتصاد الكلي ، وخصوصيات الإصلاحات الهيكلية والمؤسسية في القطاع المالي ، وميزات أخرى ، "Novikova A.I. يشير. .

بابورينا ن.أ ، يشير إلى أن: "إمكانات الائتمان والاستثمار للبنك هي قدرة البنك على القيام بأنشطة الائتمان والاستثمار ، نظرًا لتوفر الموارد المناسبة: المالية والعمالة والتقنية والتكنولوجية وما شابه ذلك."

من الضروري مراعاة الخصائص الإقليمية عند وضع استراتيجية لأنشطة الإقراض والاستثمار للبنك بأكمله ، والأقسام الفردية ، وكذلك عند تنفيذ سياسة الإقراض والاستثمار في منطقة معينة.

مشاكل الائتمان والاستثمار

درس العديد من العلماء أنشطة البنوك في أوكرانيا في السياق الإقليمي.

فوروبيوف يو. وسريبنا ك. حددوا المشاكل الرئيسية التي تعقد تقديم القروض للكيانات

ريادة الأعمال.

والغرض من هذا المقال هو تحديد ميزات العمل المصرفي الفعال ؛ تحليل

أداء البنوك التجارية الأوكرانية من حيث المؤشرات الكمية والنوعية الرئيسية. تعتبر دراسات الخصائص الإقليمية للائتمان مهمة

النشاط الاستثماري ، التأثير

العوامل الإقليمية على موقع البنوك وتنفيذ أنشطتها ووظائفها. تبرز أهمية هذه القضية في سياق الأزمة المالية التي تؤثر سلباً على البنوك والمقترضين والمستثمرين.

عرض المادة الرئيسية. إثبات النتائج التي تم الحصول عليها. عند تحليل أداء البنك ، فإن تأثير

ملامح محددة للبلد على عمل البنوك. وتشمل هذه ، على سبيل المثال ، هيكل الاقتصاد ، وطبيعة سياسة الاقتصاد الكلي الجارية ، وخصوصيات الإصلاحات الهيكلية والمؤسسية في القطاع المالي ، وخصائص أخرى.

التأثير على مستوى كفاءة البنوك هو هيكل الملكية في النظام المصرفي ، والتغيرات الرئيسية في الأنشطة التشغيلية ، وحصة البنك في سوق الودائع ، ورسملة البنوك ، إلخ.

بالإضافة إلى النهج أعلاه ، يتم استخدام الحسابات التي تربط الكفاءة مع مؤشرات هيكل الأصول والخصوم المصرفية وأنواع معينة من العمليات.

الربح هو أداء الإيرادات والمصروفات

المؤشر الرئيسي للبنك. الفرق بين البنك التجاري

يشكل ربحها المالي. إن مؤشر الربح المالي (أي ، دون مراعاة دفع الضرائب وتوزيع الأرباح المتبقية) هو الذي يميز فعالية البنك التجاري.

تعتمد جميع أنواع التحليل على المؤشرات التي تشمل الربح وأصول البنوك والنتائج المالية وكذلك عدد البنوك المسجلة في الفترة التي تم تحليلها ومؤشرات أخرى.

تظهر بيانات البنك الوطني الأوكراني أنه في عام 2014 كان هناك 163 بنكًا عاملاً في البلاد ، بما في ذلك 51 مصرفاً برأس مال أجنبي (19 مع رأس مال أجنبي بنسبة 100٪). يعرض الجدول مؤشرات الأداء الرئيسية للجهاز المصرفي. وفقًا لبيانات البنك الأهلي الأوكراني ، زادت حصة رأس المال الأجنبي في رأس مال الأسهم للنظام المصرفي بشكل طفيف خلال العام لتصل إلى 32.5٪.

مؤشرات الأداء الرئيسية للبنوك الأوكرانية

المؤشرات الرئيسية للبنوك الأوكرانية

السنة عدد البنوك المسجلة أصول البنوك ، مليون. القروض المصدرة ، مليون. رأس المال الخاص ، مليون غريفنا الخصوم ، مليون هريفنيا رأس المال التنظيمي ، مليون هريفنيا النتيجة المالية الصافية ، مليون.

2007 175 599 396 485 368 69 578 529 818 72 265 6 620

2008 184 926 086 792 244 119 263 806 823 123 066 7 304

2009 182 880 302 747 348 115 175 765 127 135 802 -38 450

2010 176 942 088 755 030 137 725 804 363 160 897 -13 027

2011 176 1 054 280 825 320 155 487 898 793 178 454 -7 708

2012 176 1 127 192 815 327 169 320 957 872 178 909 4 899

2013 180 1 278 095 911 402 192 599 1 085 496 204 976 1 436

2014 163 1 316 852 1 006 358 148 023 1 168 829 188 949 -52 966

المؤشرات الرئيسية لتطور اقتصاد الدولة ككل والنظام المصرفي من الدرجة الثانية هي قيمة الناتج المحلي الإجمالي للبلد ، وبالتالي عملة الميزان التجاري.

البنوك. دعونا نحلل في الديناميات على مدى عشر سنوات الناتج المحلي الإجمالي وأصول البنوك الأوكرانية (الشكل 1. ديناميات تطوير مؤشرات الناتج المحلي الإجمالي والأصول وصافي الدخل للبنوك الأوكرانية).

أرز. الشكل 1. ديناميات تطوير مؤشرات الناتج المحلي الإجمالي والأصول وصافي الدخل للبنوك الأوكرانية 1. ديناميات الناتج المحلي الإجمالي والأصول وصافي الدخل للبنوك الأوكرانية

لمدة عشر سنوات ، بلغ مستوى الناتج المحلي الإجمالي للبلاد 1،566،728 مليون هريفنا أوكرانية. في عام 2014 ، وهو 3.55 مرة أكثر من عام 2005. ولكن بسبب الأزمة الاقتصادية ، انخفض مستوى مؤشر الاقتصاد الكلي هذا في عام 2009 بمقدار 34711.00 مليون هريفنا أوكرانية. مقارنة بعام 2008. بالنظر إلى ديناميات تطوير البنوك التجارية ، يمكن ملاحظة أن العمليات النشطة للبنوك الأوكرانية زادت بمقدار 1،101،843.07 مليون غريفنا. أو 6.16 مرة ، وهو أكثر من ضعف نمو الناتج المحلي الإجمالي للبلاد. على غرار الاتجاه التنازلي في مستوى الناتج المحلي الإجمالي للبلاد في عام 2009 ، كان هناك أيضًا انخفاض في عملة الميزانية العمومية للبنوك بمقدار 45160.72 مليون هريفنا أوكرانية. أو 1.06 مرة.

على الرغم من الزيادة الكبيرة في أصول البنوك التجارية ، على مدى السنوات العشر للنظام المصرفي ، أظهرت أربع سنوات من أصل عشرة بنوك تجارية ، والغرض منها زيادة الأرباح إلى الحد الأقصى ، نتيجة مالية سلبية في بياناتها المالية - خسارة ( 2009 - -38449.81 مليون غريفنا ، 2010 - -13.026.59 مليون هريفنيا ، 2011 - -7707.54 مليون هريفنيا ، 2014 - 52966.51 مليون هريفنيا). تم تسجيل أكبر خسارة موحدة للبنوك في عام 2014. تجدر الإشارة إلى الاتجاه السلبي في حالة النظام المصرفي لأوكرانيا: لمدة عشر سنوات ، إذا قمنا بحساب إجمالي مساهمة البنوك التجارية في اقتصاد البلاد - في المجموع ، النتيجة المالية لمدة عشر سنوات ، فإن البنوك لديها خسارة 85485.84 مليون غريفنا. معظم

لا تجلب المؤسسات المالية الكبيرة في الدولة عائدات كبيرة لإيرادات الموازنة فحسب ، بل تؤدي أيضًا إلى مخاطر تعطيل استقرار نظام الائتمان في جميع أنحاء البلاد ، وفقدان أصول عملاء البنوك.

باستخدام طرق مختلفة لإدارة السيولة ، تسعى المؤسسة المصرفية إلى إيجاد نسبة منطقية للأصول والخصوم ، والتي يمكن أن توفر مستوى مناسبًا من الربحية ولا تعرض للخطر قدرة البنك على الوفاء بالتزاماته.

تتم إدارة الأصول والمسؤوليات بطرق مختلفة ، بينما يتم استخدام الثلاثة جميعًا في ممارسة اليوم.

حتى الستينيات من القرن الماضي ، استخدم مجلس إدارة البنوك بشكل أساسي إدارة العمليات النشطة فقط. تعتمد الطريقة على من يقدم الموارد الائتمانية في المقام الأول وعلى أي شروط. هذا النهج لا يمكن أن يحقق أقصى ربح ، حيث يرفض البنك ، من ناحية ، إدارة الأموال التي تم جذبها ، وبالتالي ، من التأثير على قيمتها ، ومن ناحية أخرى ، يجب أن يكون جزء كبير من أصول البنك في حالة سيولة عالية شكل للحفاظ على مستوى كاف من السيولة ، مما يؤدي في النهاية إلى انخفاض الدخل.

في الستينيات والسبعينيات من القرن الماضي ، توصلت الصناعة المصرفية في النهاية إلى استنتاج مفاده أنه من الممكن إدارة الالتزامات أيضًا. ميزة

هو زيادة الربحية ، في إمكانية زيادة الدقة في التنبؤ بالحاجة إلى الأموال السائلة. من أجل أن يكون للبنك الحجم والهيكل ومستوى النفقات الضروريين للعمليات السلبية ، لجأوا إلى طرق السعر وغير السعر لإدارة الأموال التي تم جذبها.

العيب الكبير لهذه الطريقة هو أن الأموال يتم جذبها دون مراعاة فعالية المجالات المختلفة لوضعها.

يتمثل النهج الجديد لإدارة الأصول والخصوم في أن كلاً من الإيرادات والمصروفات تشكل رصيد البنك ، وبالتالي ، من خلال تقليل مستوى التكاليف (نهج إدارة الالتزامات) ، يتم تحقيق مستوى الربحية المطلوب بنفس القدر كما هو الحال خلال عائدات من العمليات النشطة.

وبالتالي ، فإن كفاءة البنوك التجارية تعتمد على عوامل كثيرة ، خارجية وداخلية: سياسية ، اقتصادية ، اجتماعية

الوضع في الدولة ، وكذلك المؤشرات الكمية للأنشطة المصرفية ،

العقلانية في إدارة الأموال الموجودة.

المهمة ذات الأولوية ، التي يجب حلها في المقام الأول على المستوى الكلي ، هي اتخاذ قرارات لتحقيق الاستقرار في اقتصاد البلد ، وخلق الظروف لتعزيز موثوقية البنوك التجارية من أجل منع خسارة الأصول والمدخرات والثروة من قبل الكيانات القانونية و فرادى.

لكل منطقة سماتها الخاصة التي تميزه فقط ، والتي تؤثر على أنشطة الإقراض والاستثمار للبنوك. يمكن تنظيم هذه الميزات وتجميعها في مجموعات منفصلة.

دعنا ندعم كل مجموعة ونوع الميزات الإقليمية التي تؤثر على إمكانات الائتمان والاستثمار للنظام المصرفي في أوكرانيا.

السمات السياسية.

الاستقرار السياسي في المنطقة_

وتتميز بعلاقات سياسية مستقرة بين مختلف الجماعات والأحزاب السياسية وما في حكمها. الاستقرار السياسي يؤثر على العلاقات الاقتصادية ، ويساهم في تنمية الاقتصاد ، بما في ذلك. القطاع المصرفي ، ولا سيما أنشطة الائتمان والاستثمار.

مستوى التفاعل بين السلطات الإقليمية وسلطات الدولة

يتيح التفاعل الفعال بين السلطات الإقليمية وسلطات الدولة إمكانية الحصول على دعم مستمر من الحكومة المركزية. وهذا يجعل من الممكن ضمان النمو الاقتصادي في المنطقة ، بما في ذلك من خلال تكوين واستخدام الائتمان والاستثمار

إمكانات البنوك

مستوى التفاعل بين السلطات الإقليمية ورجال الأعمال

مع التفاعل الفعال بين السلطات الإقليمية ورجال الأعمال ، إضافية

فرص النمو الاقتصادي ، والتي لا يمكن تحقيقها بدون أنشطة الإقراض والاستثمار النشطة للبنوك. وقد حاولت السلطات الإقليمية دائمًا إقامة علاقات جيدة مع

البنوك لتوفير الآفاق المالية لتنمية المنطقة

مستوى التفاعل بين السلطات الإقليمية والسكان

إن تفاعل السلطات الإقليمية مع السكان يجعل من الممكن ضمان استقرار التنمية الاجتماعية والاقتصادية. سكان المنطقة هم الناخبون ، وبالتالي ، تحاول السلطات الإقليمية أن تكون لها علاقات إيجابية مع السكان ، الأمر الذي له أيضًا تأثير جيد على الائتمان وفرص الاستثمار للبنوك في

أرز. 2. السمات السياسية التي تؤثر على أنشطة الائتمان والاستثمار للبنوك الإقليمية في أوكرانيا 2. الاعتبارات السياسية التي تؤثر على أنشطة الائتمان والاستثمار للبنوك الإقليمية في أوكرانيا

الميزات التنظيمية والإدارية.

1. ثقة المستثمرين الأفراد والمقترضين. إنه يؤثر إيجابًا أو سلبًا على شروط وأحجام الودائع والقروض الائتمانية للسكان والكيانات القانونية.

2. موقع المؤسسات المصرفية في المنطقة. أكبر تمركز للبنوك هو في المدن الكبيرة والمتوسطة الحجم ، حيث يتم تشكيل التدفقات المالية والدخل والنفقات للكيانات التجارية ، السكان.

3. وجود مجموعات مختلفة من الشركات. يتم إنشاء البنوك بشكل أساسي حيث توجد الشركات الكبيرة والمتوسطة الحجم ، وكذلك الشركات الصغيرة ، والتي تعد المستهلك الرئيسي للموارد.

4. القدرات المهنية لموظفي البنك. يعتمد نجاح تشكيل واستخدام إمكانات الائتمان والاستثمار على العمل الفعال لمديري الائتمان وعلى احترافهم.

الميزات الاجتماعية.

في المناطق التي يوجد بها عدد كبير من العاطلين عن العمل ، تنشأ مشاكل مع تكوين موارد الائتمان والاستثمار ، ويقل عدد المقترضين ، ويستخدم السكان الخدمات المصرفية بشكل أقل. مع الطلب الكافي على موارد العمل ، هناك المزيد من الفرص للسكان لزيادة دخلهم ، وحفظ واستخدام القروض المصرفية.

ميل السكان لاستخدام الأموال المقترضة

يؤثر على قدرة السكان

العمل كمستثمرين أفراد ، على وجه الخصوص ، استثمار الأموال المجانية على الودائع في المؤسسات المصرفية في المنطقة. دخل

يؤثر السكان بشكل كبير على قدرتهم على الاقتراض من البنوك في المناطق.

يميل سكان المناطق الأكثر ثراءً إلى استخدام الأموال المقترضة أكثر من سكان المناطق الفقيرة. على الرغم من وجود بعض الاختلافات المحددة في هذه المسألة المتعلقة بتوظيف السكان.

مستوى الصراعات الاجتماعية

مستوى الملاءة السكانية في المنطقة

الصراعات الاجتماعية تقلل من استقرار المنطقة وتؤثر سلبا على العلاقات الاقتصادية المختلفة

الموضوعات ، ولا سيما الهياكل السكانية والتجارية. غالبًا ما ترتبط النزاعات الاجتماعية بالتوزيع غير المتكافئ للموارد والدخل وعدم الوفاء بمتطلبات قانون العمل والتشريعات المدنية للبلد.

فكلما ارتفع مستوى الملاءة المالية للسكان في المنطقة ، زادت فرص النمو الاقتصادي ، وبالتالي ، زادت الظروف لزيادة إمكانات الائتمان والاستثمار لدى البنوك. تحفز الملاءة المالية للسكان الطلب على السلع والخدمات ، مما يدعم العرض. هذا

يحفز الإنتاج ، الذي لا يمكن أن يوجد بدون استخدام موارد الائتمان. بما يكفي

الملاءة المالية للسكان في المنطقة ، تتهيأ الظروف لنمو المدخرات ، وهي أيضًا مرحلة مهمة في تكوين واستخدام الإمكانات الائتمانية والاستثمارية للمؤسسات المصرفية

مستوى الضمانات الاجتماعية والحماية الاجتماعية في المنطقة

إن المستوى العالي من الضمانات الاجتماعية والحماية الاجتماعية في المنطقة يقلل بشكل كبير من هجرة اليد العاملة للسكان ، ويساهم في استخدام أكثر نشاطا لموارد الائتمان من قبل السكان. يؤدي الوفاء بالتزامات الامتثال للضمانات الاجتماعية وضمان الحماية الاجتماعية للسكان إلى تعزيز إمكانات الائتمان والاستثمار لدى البنوك ، ويساهم في التكوين الفعال لموارد الائتمان والاستثمار واستخدامها.

أرز. 3. السمات الاجتماعية التي تؤثر على القدرة الائتمانية والاستثمارية للبنوك التجارية

في مناطق أوكرانيا

تين. 3. السمات الاجتماعية التي تؤثر على إمكانات الائتمان والاستثمار للبنوك التجارية في مناطق أوكرانيا

السمات الديموغرافية: الكثافة السكانية في المنطقة ، عدد ونسبة السكان القادرين على العمل ، عامل الجنس والعمر ، نسبة السكان المحليين والريفيين ، مستوى التعليم ،

المؤهلات والخصائص المهنية ، ومستوى نمو (انخفاض) السكان ، ومستوى الهجرة الميكانيكية للسكان.

السمات المالية والاقتصادية.

قاعدة موارد البنوك في المنطقة

السمات المالية والاقتصادية

أنواع النشاط الاقتصادي السائد في المنطقة

تعتمد قاعدة موارد البنوك في المنطقة على وجود السكان والكيانات القانونية ، ومستوى دخل السكان والكيانات التجارية ، وحالة تطور سوق الأوراق المالية ، والفائدة على الودائع. تؤثر قاعدة موارد البنوك في المنطقة بشكل كبير على تكوين إمكانات الائتمان والاستثمار.

مستوى ربحية المؤسسات

تتيح الزيادة في مستوى ربحية المؤسسات ، من ناحية ، توفير شروط أكثر موثوقية لسداد القروض وتشكيل استراتيجية الاستثمار الخاصة بها ، ومن ناحية أخرى ، يشجع نمو الربحية الشركات على استخدام أموالها الخاصة فقط ، تقليل حجم الموارد المالية المقترضة.

توافر ضمانات حقيقية للكيانات الاقتصادية للحصول على قروض

لذلك ، من الضروري

نسبة أمثل بين أنواع الأنشطة الاقتصادية التي تتطلب موارد ائتمانية واستثمارية ، وتلك الأنواع التي توفر الموارد المالية للبنوك نفسها.

حجم وهيكل التدفقات المالية في المنطقة

جزء كبير من السكان لا يمتلك أو لا يرغب في استخدام الممتلكات الحالية كضمان. الكيانات القانونية التي تؤجر

الأصول الثابتة ، عمليا ليس لها ممتلكات خاصة بها ، وبالتالي فهي تمتلك

مشاكل في الضمانات ، مما يؤثر على حقيقة الحصول على قروض بنكية. لا يوفر نقص الضمانات أو الضمانات غير السائلة فرصة لتحفيز أنشطة الإقراض والاستثمار للبنوك.

يؤثر حجم وهيكل التدفقات المالية على الائتمان

النشاط الاستثماري من خلال تكوين واستخدام قاعدة موارد البنوك.

تكلفة القروض المصرفية في سوق الائتمان في المنطقة.

تكلفة القروض في سوق الائتمان الإقليمي

يعتمد على المنافسة بين البنوك ، والسياسة الائتمانية العامة للبنوك ، وتكلفة الموارد المالية التي تجتذبها البنوك في المناطق. تكلفة القروض تؤثر بشكل كبير على الفائدة

العملاء في استخدام موارد الائتمان. لذلك ، هناك كل الأسباب التي تجعل البنوك في المنطقة تلتزم بمزيد من أسعار الفائدة الحقيقية ، والتي تتعلق بمستوى الدخل في المنطقة.

مناخ الاستثمار في المنطقة

الاستثمار المواتي

يحفز المناخ نمو عدد المستثمرين والمقترضين الحقيقيين. إن النمو في عدد المستثمرين يحفز المنافسة بين المؤسسات المصرفية وغير المصرفية من حيث أنشطة الإقراض والاستثمار ، مما يوفر شروطًا لزيادة حجم الإقراض وإمكانيات الاستثمار لدى البنوك.

مستوى المنافسة بين البنوك على قاعدة الموارد والمقترضين

في فترة ما قبل الأزمة ، بدأ بالفعل صراع كبير للعملاء بين البنوك في المناطق ، أي ،

الأفراد والكيانات القانونية. غيرت الأزمة المالية والاقتصادية إلى حد ما اتجاه ووتيرة هذا الصراع. لكن المنافسة بين البنوك على المستوى الإقليمي ستشتد ، مما سيؤثر سلبًا على تلك البنوك التي لديها شبكة غير مهمة وموظفي البنوك غير الأكفاء.

أرز. 4. تأثير العوامل المالية والاقتصادية على أنشطة الإقراض والاستثمار للبنوك في مناطق أوكرانيا 4. تؤثر العوامل المالية والاقتصادية على أنشطة الائتمان والاستثمار للبنوك في مناطق أوكرانيا

المعالم الجغرافية الطبيعية.

1. المخاطر الطبيعية والجغرافية التي تؤثر على إمكانات الإقراض والاستثمار للبنوك: مخاطر إغراق المستوطنات ؛ مخاطر الزلازل مخاطر الفيضانات مخاطر الصقيع والجفاف والاستحمام. مخاطر الكوارث الأخرى.

2. وجود قيود طبيعية وجغرافية على تنفيذ أنواع معينة من النشاط الاقتصادي. على سبيل المثال ، استحالة تعدين الفحم وزراعة الكتان وقطع الأشجار في جمهورية القرم ذات الحكم الذاتي.

3. غياب (وجود) الموارد الطبيعية التي تؤثر على سبل عيش السكان وأنشطة الإنتاج للمؤسسات. وهكذا ، تتطور علم المعادن حيث توجد أماكن يتم فيها تعدين الخام والفحم ؛ تنجذب الهندسة الميكانيكية نحو شركات التعدين.

الميزات القانونية.

1. مستوى تنفيذ التشريعات في المنطقة. الامتثال للقوانين يساهم في خلق مناخ استثماري ملائم ،

زيادة عدد المؤسسات.

2. مستوى التجريم في المنطقة. يقلل نمو القضايا الجنائية في المنطقة من احتمالية أنشطة الإقراض والاستثمار للبنوك في هذه المنطقة ، حيث توجد تهديدات لكل من البنوك والمقترضين.

3. مستوى اقتصاد الظل. تشارك جميع المناطق تقريبًا في اقتصاد الظل إلى حد ما. إن نمو قطاع الظل ومشاركة البنوك فيه أمر لا مفر منه مما يؤثر سلباً على مصداقية البنوك.

4. مستوى الفساد في المنطقة. إن نمو الفساد يعيق تطور ريادة الأعمال ويقلل من ثقة السكان في قيادة المنطقة.

تؤثر كل هذه الميزات بشكل كبير على إمكانات الائتمان والاستثمار. الخصائص السياسية والمالية والاقتصادية والتنظيمية والإدارية لها التأثير الأكبر.

وبالتالي ، من أجل تنفيذ الائتمان والاستثمار الفعال

الأنشطة ، من الضروري مراعاة خصوصيات المناطق التي تؤثر بشكل مباشر على عمل المؤسسات المصرفية.

قبل الأزمة ، ساد الإقراض الاستهلاكي للسكان في مناطق أوكرانيا ، إلى حد كبير إقراض الرهن العقاري لشراء السيارات والمساكن من قبل الأفراد.

في الوقت نفسه ، بدأت البنوك تقرض أقل لمصنعي السيارات وشركات البناء الأوكرانية. هذا هو أحد الأسباب الرئيسية لأنشطة الإقراض والاستثمار للبنوك الأوكرانية. لذلك ، يجب على الدولة اتخاذ التدابير المناسبة لدعم منتجها السلعي عند إقراض الأفراد. أي لتقديم قروض تفضيلية فقط عندما يتم إنفاق أموال القرض على شراء السلع الوطنية

الشركات المصنعة.

لكل منطقة ميزاتها الخاصة ، والتي هي أسباب الاختلافات في إمكانات الائتمان والاستثمار لكل منطقة.

بالنظر إلى الموقع الجغرافي للمؤسسات المصرفية ، يمكنك أن ترى أن معظمها يقع في كييف وبعض المدن الكبيرة.

تحتل كييف المرتبة الأولى من حيث عدد البنوك الموجودة. لماذا تفتح العديد من البنوك في العاصمة؟ هناك عدة أسباب: يوجد في كييف جميع هياكل الدولة التي تلعب دورًا كبيرًا في ضمان النشاط الاقتصادي. منذ بداية تشكيل دولة مستقلة ، حشدت كييف التدفقات المالية الرئيسية ، وهو أمر مهم للغاية بالنسبة للبنوك ؛ جمعت عاصمة أوكرانيا معظم المكاتب الرئيسية لأكبر الشركات المحلية والأجنبية ؛ يوجد في كييف فرصة كبيرة للتأثير على جميع المناطق ؛ يختلف عدد سكان العاصمة عن سكان المناطق الأخرى في أعلى مستوى من التمويل الشخصي.

تحتل مدينة دنيبروبيتروفسك المركز الثاني من حيث عدد البنوك. يوجد في هذه المنطقة 15 بنكًا ، أكبرها هو PJSC Privatbank. خلال الأزمة المالية ، تمت تصفية بنك واحد فقط. سبب إنشاء البنوك في هذه المدينة هو أنها مركز صناعي كبير يحتاج إلى موارد مالية ضخمة.

في المرتبة الثالثة مدينة خاركيف ، حيث يوجد 11 بنكًا. من بينها بنك قوي واحد. اشرح وجود عدد كبير

يمكن أن تكون المؤسسات المصرفية نفس العوامل كما في دنيبروبيتروفسك. تحتاج المنطقة إلى مؤسساتها المصرفية الخاصة بسبب وجود مؤسسات كبيرة وعلاقات اقتصادية مع روسيا.

المركز الرابع في ترتيب المناطق ينتمي إلى دونيتسك. تم إنشاء 10 بنوك في المدينة ، 2 منهم ينتمون إلى مجموعة الأكبر. دونيتسك هي مدينة كبيرة ذات صناعة متطورة وعلاقات اقتصادية مع دول أخرى ، ولا سيما مع روسيا. خلال الأزمة المالية ، لم يتم تصفية أي بنك.

في المركز الخامس - أوديسا - 9 بنوك. لا يوجد في أوديسا بنوك كبيرة ، على الرغم من حقيقة أنها مركز صناعي ونقل كبير. يوجد حول المدينة العديد من الموانئ البحرية التي توفر روابط النقل مع العديد من دول العالم.

يحتل لفيف المركز السادس في عدد البنوك. تم إنشاء 5 بنوك في المدينة ، من بينها واحد كبير وآخر خضع لإجراءات التصفية خلال الأزمة المالية. المدينة ليس لها أهمية صناعية ، على الرغم من حقيقة وجود مؤسسات صناعية كبيرة هنا.

فهرس

1. بابورينا ، ن.أ. الائتمان والإمكانيات الاستثمارية للبنك: المفهوم والعناصر / لا. بابورينا // نشرة جامعة تيومين الحكومية. -2006. - رقم 3. - ص 208 - 210 ص.

2. Veshkin، Yu. G.، Avagyan، G. L. التحليل الاقتصادي لأنشطة البنك التجاري: كتاب مدرسي. فائدة. - م: ماجستير ، 2007.

3. Vorobyov، Yu. M. Lending sub "ekpv sdpriemnitstva in Economic Reguna: monograph / Yu.

4. Glushko ، V. I. الإدارة المالية في البنك: Navch. poab. - كيف: في دي "سلوفو" 2004. - 296 ص.

5. في م. كوشيتوف. stshkosp لبنك تجاري حديث: الجوانب النظرية والمنهجية: دراسة / V.M. كوشيتوف. - ك: KNEU ، 2002. - 238 ص.

6. Lavrushin ، OI النقود ، الائتمان ، البنوك. - الطبعة الأولى. - 1998

7. Lavrushina، O. I. النظام المصرفي في الاقتصاد الحديث: كتاب مدرسي / فريق المؤلفين. إد. الأستاذ - الطبعة الثانية ، محيت. - M.: KNORUS، 2012. - 360 ص.

8. نوفيكوفا ، منظمة العفو الدولية مناهج عملية لإصلاح النظام المصرفي في الاتحاد الروسي // عالم شاب. - 2013. - رقم 7. -مع. 225-228.

9. المؤشرات الرئيسية لنطاق الحظر المفروض على أوكرانيا. - مورد الكتروني]. - وضع وصول:

http://www.bank.gov.ua/control/uk/publish/article؟art_id=368 07 & cat_id = 36798 (تم الوصول إليه في 17.05.2015).

10. Orlova، N.E. عمليات الاندماج والاستحواذ كأداة للنمو المتنوع للبنوك التجارية / N.E. أورلوفا // المصرفية. - 2000. - رقم 1. -مع. 128-132.

1. بابورين ، إن أ. الائتمان والإمكانات الاستثمارية للبنك: المفهوم والعناصر / N.A. Baburin // Bulletin of Tyumen State University. 2006. رقم 3. ص. 208-210.

2. Veshkin ، G. ، Avagyan ، G.L. التحليل الاقتصادي لنشاط البنك التجاري: كتاب مدرسي. مرشد. ماجستير ، 2007.

3. فوروبيوف ، يو. Kredituvannya sub "ektiv pidpriemnitstva in ekonomitsi regionu: monograph / Y.M Vorobyov، K. A. Sribna. Simferopol: Vidavnitstvo" Share "، 2008. 224 p.

4. Glushko ، V. I. الإدارة المالية في البنك: Navch. بوسيب. سنغافورة: VD "Word" ، 2004. 296 ص.

5. كوتشيتوف ، ف. م. الاستدامة المالية للبنك التجاري الحديث: الجوانب النظرية والمنهجية: دراسة: دراسة / ف. م. كوشيتوف. K: KNEU ، 2002. 238 ص.

6. Lavrushin، O. I. المال والائتمان والبنوك. - الطبعة الأولى. -1998.

7. Lavrushina، O. I. النظام المصرفي في الاقتصاد الحديث: الدليل / مجموعة الأتورس؛ إد. الأستاذ ... الطبعة الثانية. م: KNORUS ، 2012. 360 ص.

8. نوفيكوف ، أ.أ. مناهج عملية لإصلاح النظام المصرفي في الاتحاد الروسي // عالم شاب. 2013. رقم 7.P. 225-228.

9. المؤشرات الرئيسية لأنشطة البنوك الأوكرانية. -. - وضع الوصول: http://www.bank.gov.ua/control/uk/publish/article؟art_id=368 07 & cat_id = 36798 (تاريخ الوصول: 17 مايو 2015).

10. Orlova، N. E. عمليات الاندماج والاستحواذ كأداة للنمو المتنوع للبنوك التجارية / NE Orlov // Banking. 2000. رقم 1. ص. 128-132.

Kostrovets Larisa Borisovna ، رئيس الجامعة ، دكتوراه في الاقتصاد دكتوراه ، أستاذ مشارك

Kirizleeva Alisa Salavatovna ، أستاذ مشارك في قسم الخدمات المالية والمصرفية ، دكتوراه. دكتوراه ، أستاذ مشارك

لاريسا ب. كوستروفيتس ، رئيس الجامعة ، دكتوراه في العلوم الاقتصادية ، أستاذ مشارك

Alisa S. Kirizleeva ، دكتوراه في الاقتصاد ، أستاذ مشارك ، قسم الخدمات المالية والمصرفية

يجب أن يعرف الطالب: مفهوم الإمكانات الائتمانية والاستثمارية للقطاع المصرفي والعوامل الرئيسية التي لها تأثير كبير على تطوره. أهمية رأس مال القطاع المصرفي ، وإمكانات الادخار للسكان ، وجذب الأموال من الشركات والأسر ، ورأس المال الأجنبي ، وأدوات إعادة التمويل في تكوين إمكانات الائتمان والاستثمار ؛ اتجاهات لتحليل تأثير هذه العناصر على إمكانات الائتمان والاستثمار للقطاع المصرفي.

الكلمات والمصطلحات الأساسية: إمكانات الائتمان والاستثمار للقطاع المصرفي ، ورسملة النظام المصرفي ، وإمكانات الادخار للسكان ، والعولمة ، والبنوك الأجنبية ، والبنوك عبر الوطنية ، والبنوك ذات المشاركة الأجنبية ، وإعادة التمويل ، والسعر الأساسي.

إمكانات الائتمان والاستثمار في القطاع المصرفي: المفهوم والعوامل

ينبغي فهم إمكانات الائتمان والاستثمار للقطاع المصرفي على أنها قدرة القطاع المصرفي على إعادة توزيع التدفقات المالية ، والقيام بوظيفة وسيطة في حركة رأس المال على المستوى الدولي وبين مختلف قطاعات الاقتصاد الوطني. بسبب إمكانات الائتمان والاستثمار ، يتم تحفيز طلب المستهلك ويتطور القطاع الحقيقي للاقتصاد.

يمكن اجتذاب الموارد لتمويل الاستثمارات من خلال النظام المصرفي الذي يستخدم آليات الائتمان ، وفي أسواق رأس المال.

الطرق والعوامل الرئيسية لزيادة إمكانات الائتمان والاستثمار للقطاع المصرفي الروسي:

• زيادة رأس المال الخاص - رسملة النظام المصرفي من المصادر التالية: الأرباح ، إصدار الأموال ، إعادة تقييم الأصول الثابتة ؛
• تراكم مدخرات السكان ؛
• جذب الاستثمار الأجنبي في القطاع المصرفي.
• تطوير أدوات إعادة تمويل بنك روسيا ؛
• تطور الوضع الاقتصادي العام.

العامل الأول الذي يؤثر على إمكانات الائتمان والاستثمار في القطاع المصرفي هو زيادة رأس المال الخاص ، ورسملة القطاع المصرفي. إن دور مصدر "أرباح البنوك" في زيادة رأس مال الأسهم ضئيل حالياً ، حيث إن متوسط ​​ربحية الأعمال المصرفية قد انخفض في السنوات الأخيرة بسبب الأزمة المالية وارتفاع أسعار الفائدة ونقص السيولة. كما أن هناك مخاوف بشأن مخاطر انخفاض مستويات الربح في مواجهة الزيادة السريعة في مقدار المتأخرات.

تشمل موارد الإصدار أموال المؤسسين والمساهمين والأطراف الثالثة. إن أكثر الأدوات فعالية لزيادة رأس المال هو الاكتتاب العام (أول طرح عام لأسهم الشركة ، وتسمى أيضًا قضية) أو البيع المباشر لجزء من الأسهم إلى مستثمر استراتيجي.

القيد الرئيسي الذي يحدد ما إذا كان البنك يمكنه إجراء عروض عامة للأسهم هو التصنيف الائتماني المرتفع بدرجة كافية. إذا كان مستوى موثوقية البنك يعني أكثر من 20٪ احتمالية للتخلف عن السداد ، فلا يمكنه استخدام جذب المستثمرين ، وخاصة الأجانب ، لزيادة رأس ماله.

يتمثل أحد الاختلافات المهمة بين سوق الأوراق المالية وسوق أدوات الدين في إمكانية الحصول على أرباح مضمونة فقط مع آفاق استثمارية طويلة. يعد الاستقرار المالي للمُصدر على المدى الطويل شرطًا مهمًا لجذب اهتمام المستثمرين. وبالتالي ، نظرًا لمصدر الإصدار ، من الممكن الحصول على زيادة كبيرة في إجمالي رأس المال السهمي للقطاع المصرفي ، إلا أن تركيز هذه الزيادة سيكون واضحًا.

تحجم البنوك عن استخدام مثل هذا المصدر لزيادة الرسملة مثل إعادة تقييم الأصول الثابتة ، بسبب الزيادة النسبية في القاعدة الضريبية لضريبة الممتلكات. علاوة على ذلك ، لا يوفر هذا المصدر زيادة مباشرة في حجم موارد الائتمان والاستثمار.

يعتبر تراكم مدخرات الأسرة عاملاً آخر يؤثر على إمكانات الائتمان والاستثمار في القطاع المصرفي. تذهب مدخرات السكان إلى القطاع الحقيقي بمشاركة أنظمة البنوك والمعاشات والتأمين. تعد قدرة البنوك التجارية على جذب المدخرات من السكان شرطًا ضروريًا للوساطة المالية.

تحدد ديناميكيات ودائع الأفراد بالقيمة الاسمية أو الحقيقية مستوى الثقة العامة في القطاع المصرفي والدرجة التي يؤدي بها هذا القطاع وظائف وسيطة لتعبئة المدخرات النقدية للسكان.

استقرار الاقتصاد الكلي والمعلومات والصدمات السياسية تحدد درجة الثقة في القطاع المصرفي. المعلومات والصدمات السياسية هي هجمات معلوماتية محتملة وأحداث سياسية غير عادية تتجاوز الوضع الطبيعي.

تشمل الصدمات السياسية الأحداث المحتملة ولكن ليست شديدة الاحتمال. مثل هذه الأحداث تشمل:

• سياسة القصور الذاتي التي تتبعها السلطات النقدية ؛
• القبض على الأصول الأجنبية لبنوك روسية ذات أهمية نظامية أو شركات تابعة لها ؛
• التحقيقات أو الدعاوى القضائية الأجنبية المتعلقة بأنشطة عدد كبير من البنوك الروسية ؛
• بسبب الانتهاكات الجسيمة للمتطلبات التشريعية والتنظيمية ، مراجعة (أو إمكانية مراجعة) التراخيص المصرفية لعدد كبير من البنوك ؛
• مطالبات كبيرة من سلطات الضرائب وإنفاذ القانون ضد عدد كبير من البنوك التجارية أو المنظمات المرتبطة بها ؛
• اعتماد المنظمات الدولية التنظيمية مثل FATF و BIS ولجنة بازل للقرارات التي تعقد بشكل كبير أنشطة البنوك التجارية الروسية وتقلل بشكل كبير من مركزها التنافسي.

تعتبر حصة الودائع تحت الطلب والودائع لأجل من الحجم الإجمالي لودائع الأفراد مؤشرًا مهمًا يميز حالة القطاع المصرفي. يوضح هذا المؤشر درجة الثقة في القطاع المصرفي ، فالودائع لأجل هي التي تشكل قاعدة الموارد لتطوير الإقراض طويل الأجل وهي المورد الرئيسي للوسطاء الماليين.

يعتبر الاستثمار الأجنبي في النظام المصرفي عاملاً آخر يؤثر على إمكانات الائتمان والاستثمار في القطاع المصرفي. يشير الاستثمار الأجنبي في النظام المصرفي إلى حصة البنوك الأجنبية في رأس المال المسجل المصرح به وأصول النظام المصرفي بأكمله. نظرًا لأن البنوك الأجنبية غالبًا ما تتمتع بإمكانية الوصول إلى رأس مال أرخص ويمكن الوصول إليه بشكل أكبر من خلال الشركات الأم ، فإن وجود الاستثمار الأجنبي في النظام المصرفي له تأثير إيجابي على نمو إمكانات الائتمان والاستثمار.

من الممكن تقييم تأثير البنوك الأجنبية على التغيير في إمكانات الائتمان والاستثمار في القطاع المصرفي بطريقتين:

• تقييم ديناميكيات نمو الاستثمارات الأجنبية في رأس المال المصرح به للبنوك التجارية ؛
• تحليل قاعدة الموارد لبنك أجنبي.

عملية دمج القطاع المصرفي الروسي في النظام المالي العالمي لها مزايا وعيوب. الميزة هي أن القطاع المصرفي ، بسبب توسع مصادر الخصوم ، أصبح أكثر مقاومة للصدمات في الاقتصاد الوطني. ومع ذلك ، في حالة الصدمات المالية العالمية ، كلما زاد اعتماد الاقتصاد الوطني على التدفقات الرأسمالية الدولية ، زاد التأثير السلبي عليها.

العوامل التي تميز درجة اندماج القطاع المصرفي الوطني في الاقتصاد العالمي:

• حصة البنوك الأجنبية في الأصول أو في رأس المال المصرح به للنظام المصرفي ؛
• حصة الديون الخارجية للقطاع غير المالي لروسيا ؛
• حصة الدين الخارجي للجهاز المصرفي في الهيكل العام لالتزامات الجهاز المصرفي.

يعتبر عامل "حصة الدين الخارجي للقطاع غير المالي" ذا أهمية كبيرة للتنمية الاقتصادية لروسيا. من ناحية أخرى ، هناك سلسلة: تضييق الوصول إلى الأسواق الأوروبية - انخفاض الاستثمار في القطاع الحقيقي للاقتصاد - تباطؤ في ديناميات عامل الناتج المحلي الإجمالي للفرد. من ناحية أخرى ، كلما ارتفعت حصة الدين الخارجي للقطاع غير المالي ، زاد اعتماد الاقتصاد الروسي على العوامل الخارجية.

يؤثر تطوير أدوات إعادة التمويل في البنك المركزي للاتحاد الروسي أيضًا على إمكانات الائتمان والاستثمار للقطاع المصرفي. يعد تحسين كفاءة أدوات إعادة التمويل لدى البنوك التجارية ، فضلاً عن تطويرها ، عاملاً مهماً في مواجهة أزمات السيولة. تُفهم فعالية إعادة التمويل على أنها الاستخدام المباشر للموارد المالية والتوزيع المتكافئ للأموال داخل النظام المصرفي.

يشمل الاستخدام الموجه للموارد المالية: تجديد الاقتصاد بموارد ائتمانية طويلة الأجل ، والاستثمار في أهداف اقتصادية استراتيجية ، وتقليل حصة الأموال الموجهة إلى الأصول الأجنبية.

والعامل الأخير الذي يؤثر على القدرة الائتمانية والاستثمارية للقطاع المصرفي هو زيادة تدفق الأموال بسبب الوضع الاقتصادي العام. يمكن تحقيق هذا التأثير من خلال المكونات التالية:

• تخفيض الديون "المعدومة" الناتجة عن خسائر في الائتمان وموارد الاستثمار ؛
• زيادة أرباح الكيانات الاقتصادية مما أدى إلى زيادة أرصدة الحسابات المصرفية
• تقليل تدفق رأس المال.
• تنظيم معدل التضخم.

ويرد في الفقرات التالية من الفصل الرابع تحليل مفصل لتأثير عدد من أهم العوامل على إمكانات الائتمان والاستثمار في القطاع المصرفي.